Классификация инвестиций. Переводы денежных средств

Министерство  образования и науки РФ

ФГОУ  СПО “Ижевский торгово-экономический  техникум”

Контрольная работа по предмету

Финансовый  менеджмент

                                                                               

Студент : Пислегин С.И 
Группа: М-35 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Ижевск 2011.

Классификация инвестиций.

     Одной из важнейших сфер деятельности любой  предпринимательской фирмы является инвестиционная деятельность. Финансовые ресурсы предприятия направляются на финансирование текущих расходов и на инвестиции. Определение инвестиций дано в Федеральном законе РФ «Об  инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме  капитальных вложений». В соответствии с этим Законом инвестиции — это  денежные средства, ценные бумаги, иное имущество, в том числе имущественные  права, иные права, имеющие денежную оценку, вкладываемые в объекты предпринимательской  и (или) иной деятельности в целях  получения прибыли и (или) достижения иного полезного эффекта.

Инвестиции обеспечивают динамичное развитие фирмы и позволяют  решать такие задачи, как:

расширение собственной  предпринимательской деятельности за счет накопления финансовых и материальных ресурсов; приобретение новых предприятий;  диверсификация деятельности вследствие освоения новых областей бизнеса.

Предпринимательские фирмы могут осуществлять инвестиции в различных формах, так как  существует достаточное многообразие объектов инвестиций:

Инвестиции можно  классифицировать по различным признакам. Главным признаком классификации  является объект вложения капитала, на основании которого выделяют реальные (прямые) и финансовые (портфельные) инвестиции.

     Реальные (прямые) инвестиции — любое вложение денежных средств в реальные активы, связанное с производством товаров и услуг для извлечения прибыли. Это вложения, направленные на увеличение основных фондов предприятия как производственного, так и непроизводственного назначения. Реальные инвестиции реализуются путем нового строительства основных фондов, расширения, технического перевооружения или реконструкции действующих предприятий.

Финансовые (портфельные) инвестиции — приобретение активов  в форме ценных бумаг для извлечения прибыли. Это вложения, направленные на формирование портфеля ценных бумаг.

Следующий признак  классификации инвестиций — период инвестирования, на основании которого выделяют краткосрочные и долгосрочные инвестиции.

Краткосрочные инвестиции — вложения денежных средств  на период до одного года. Как правило, финансовые инвестиции фирмы являются краткосрочными.

Долгосрочные  инвестиции — вложения денежных средств в реализацию проектов, которые будут обеспечивать получение фирмой выгод в течение периода, превышающего один год. Основной формой долгосрочных инвестиций фирмы являются ее капитальные вложения в воспроизводство основных средств.

По характеру  участия фирмы в инвестиционном процессе выделяют прямые и непрямые инвестиции. В случае прямых инвестиций подразумевается непосредственное участие фирмы-инвестора в выборе объектов вложения капитала, к ним  относятся капитальные вложения, вложения в уставные фонды других фирм, в некоторые виды ценных бумаг. Непрямые инвестиции подразумевают  участие в процессе выбора объекта  инвестирования посредни­ка, инвестиционного фонда или финансового посредника. Чаще всего это инвестиции в ценные бумаги.

В зависимости  от формы собственности инвестируемых  средств различают частные и  государственные инвестиции. Частные  инвестиции характеризуют вложения средств физических лиц и предпринимательских  организаций негосударственных  форм собственности. Государственные  инвестиции — это вложения средств  государственных предприятий, а  также средств государственного бюджета разных его уровней и  государственных внебюджетных фондов.

Кроме этого, отдельно выделяют венчурные инвестиции и  аннуитет. Венчурные инвестиции —  это рискованные вложения капитала, обусловленные необходимостью финансирования мелких инновационных фирм в областях новых технологий. Это вложения в  акции новых предприятий или  предприятий, осуществляющих свою деятельность в новых сферах бизнеса и связанных  с большим уровнем риска. В  расчете на быструю окупаемость  вложенных средств венчурные  инвестиции направляются в проекты, не связанные между собой, но имеющие  высокую степень риска.¹ 

Приёмы, направленные на перевод  денежных средств: платёжное  требование, аккредитив, инкассо, трансферт, банковский перевод.

   Платёжное тре́бование (в просторечии «платёжка») — это расчётный документ, содержащий требование кредитора (поставщика) к должнику (плательщику) об уплате определённой денежной суммы через банк.

Наибольшее распространение  платёжные требования получили при  командно-административной экономике.

Для расчетов по платежному требованию необходим акцепт плательщика. Однако в определённых случаях (если это оговорено в  договоре плательщика и получателя или если такой случай оговорён в  законодательстве) возможно проведение расчётов без акцепта.²

Платежное требование является расчетным документом, содержащим требование кредитора (получателя средств) по основному договору к должнику (плательщику) об уплате определенной денежной суммы через банк.

Платежные требования применяются при расчетах за поставленные товары, выполненные работы, оказанные  услуги, а также в иных случаях, предусмотренных основным договором.

Расчеты посредством  платежных требований могут осуществляться с предварительным акцептом и  без акцепта плательщика.

Без акцепта  плательщика расчеты платежными требованиями осуществляются в случаях:

установленных законодательством;

предусмотренных сторонами по основному договору при условии предоставления банку, обслуживающему плательщика, права  на списание денежных средств со счета  плательщика без его распоряжения.

Платежное требование составляется на бланке формы 0401061.

Кроме реквизитов, приведенных в пункте 2.10 ЦБ РФ 03.10.2002 N 2-П, в платежном требовании указываются:

• условие оплаты;
• срок для акцепта;

дата отсылки (вручения) плательщику предусмотренных  договором документов в случае, если эти документы были отосланы (вручены) им плательщику;

наименование  товара (выполненных работ, оказанных  услуг), номер и дата договора, номера документов, подтверждающих поставку товара (выполнение работ, оказание услуг), дата поставки товара (выполнения работ, оказания услуг), способ поставки товара и другие реквизиты - в поле "Назначение платежа".³

     Образец платёжного требования Форма 0401061.:

 
 

Подписи Отметки банка получателя

 
 
 
 
 
 
 

Аккредитив.

Аккредитив - это  поручение банка плательщика  банку получателя.

     Аккредитив  – это самая безопасная форма  расчетов между клиентами. При установлении новых партнерских отношений  между предприятиями и организациями, часто встает вопрос: Как избежать потери денег или товара, при заключении сделки и расчетов с еще незнакомой фирмой? Как подстраховать свой бизнес от необязательных и нечестных партнеров, особенно, если контракт заключен на значительную сумму? Ответ простой – аккредитивы. Конечно, достаточно сложно изучить  все тонкости работы с аккредитивами  и применять их в расчетах, но зато появляется чувство защищенности. А изучив аккредитивную форму  расчетов однажды, клиенты от нее  отказываются редко. Расчет аккредитивами  идет как - бы под контролем банков и исключает невыполнения условий  по заключенным контрактам, как поставщика продукции, так и покупателя.

     Итак, Аккредитив, это поручение банка  плательщика, банку получателя средств, производить по распоряжению и за счет средств клиента платежи физическому или юридическому лицу в пределах обозначенной суммы и на условиях, указанных в поручении. Расчет по одному аккредитиву осуществляется только с одним получателем средств.

     При расчетах аккредитивами, очень важно  правильно выбрать вид аккредитива. Открытие аккредитива осуществляется банками по поручению плательщика, следовательно, и вид аккредитива, как правило, предлагает в проекте  договора плательщик.

     Банками могут открываться следующие  виды аккредитива:

• покрытый (депонированный) аккредитив и непокрытый (гарантированный) аккредитив;
• отзывный аккредитив и безотзывный аккредитив. Безотзывной аккредитив может быть подтвержденным аккредитивом.

     Покрытый  аккредитив (депонированный) – это  когда при открытии аккредитива  банк – эмитент перечисляет за счет средств плательщика сумму аккредитива (покрытие) в распоряжение исполняющего банка на весь срок действия аккредитива.

     Непокрытый  аккредитив (гарантированный) – это  когда при открытии аккредитива  банк – эмитент средства не перечисляет, а предоставляет исполняющему банку  право списывать средства с ведущегося у него корреспондентского счета  в пределах суммы аккредитива. Порядок  списания денежных средств с корреспондентского счета банка – эмитента по гарантированному аккредитиву определяется по соглашению между банками.