Київський національний економічний  університет

Криворізький  економічний інститут 
 
 
 
 
 
 
 
 

Студентки 5 курсу

Спеціальність 7.508- 2 «Фінанси»

Заочна форма  навчання

Машошиної Катерини Сергіївни 

Контрольна  робота з дисципліні:

«Страховий менеджмент» 
 

Дата реєстрації деканатом «___»____________2011р. №_____

Кривий  Ріг

2011 
Страхова компанія «Оранта» звіт за 2010 рік. 

Показники, що характеризують зміни  в 

фінансовому стані страхової  компанії.

 
 

    Темп  росту активів до кінця звітного періоду зменшився, за рахунок значного зменшення оборотних активів, довгострокових фінансових інвестицій.

    Спостерігається збільшення власного капіталу на 3,4%. Зменшились непокриті збитки, збільшився інший додатковий капітал.

    Страхові  резерви зменшились, це може свідчити про значні виплати по страховим випадкам. Сума страхових резервів становить 261569 тис. грн. це 32% від суми власного капіталу (що вписується в межі задані законом України).

    На  кінець звітного періоду фінансовий потенціал нижче норми в 50% (ФП=42%), це відбулося через зменшення довгострокових фінансових інвестицій та грошових коштів.

    Коефiцiєнт  загальної лiквiдностi (покриття) характеризує, наскiльки лiквiднi активи забезпечують покриття короткострокових зобов'язань. Теоретичне значення - не менше 1. Станом на 31.12.10 р. коефiцiєнт загальної лiквiдностi становить 4,49, що пiдтверджує здатнiсть Компанiї розраховуватися за зобов'язаннями.

    Дебіторська заборгованість не перевищує бажаних  показників в 20% але на кінець звітного періоду наближається до нього.

    За  рахунок збільшення основних запасів їх частка в активах наблизилась до крайньої точки, що не є позитивним для компанії.

    Для України коефіцієнт має буди вище 0,3 в нашій компанії ця умова виконується. Що вказує на фінансову стійкість  підприємства.

    Частка перестраховика в страхових резервах відображає скільки страхових виплатів передано на перестрахування. В нашому випадку частка знаходиться в межах норми і прямує до мінімуму, це вказує на фінансову стійкість компанії.

    Збільшення страхової премії на 5,8% вказує на те, що компанія вела активну діяльність по залученню нових клієнтів.

    У компанії інвестиції не приносять прибутку, так як доходи від інвестицій скрадають лише 4% і 6,4%, а це менше середньої банківської ставки (12%).  

    Мінімальний розмір статутного фонду страховика, який займається видами страхування іншими, ніж страхування життя, встановлюється в сумі, еквівалентній 1 млн. євро, за валютним обмінним курсом валюти України.

    Розрахуємо статутний капітал для «Оранта»:

    Курс євро: 1 євро – 10грн.

    СК=(775125тис.грн/10)/1000=77, 5125 млн. євро. – задовольняє вимоги Закону України.

    Фактичний запас платоспроможності:

    ФЗ_{(нетто-активи)}=Власний капітал – Сума нематеріальних активів

    ФЗ_{(нетто-активи)}=801922-10630=791292 тис. грн.. 

    Формули визначення розрахункового нормативного запасу платоспроможності страховика мають наступний вигляд:

    За  преміями:

    НП_пр=(Сума премії – Премії на перестрахуванні*0,5)*0,18

    НП_пр=(579700-0,5*(17982/261569)*579700)*0,18=100 759,32 тис. грн..

    За  виплатами:

    НП_в=(Виплати страховика у звітному періоді – Виплати компенсовані перестраховиком * 0,5) * 0,26

    НП_в=((390310/2)-0,5*(17982/261569)*(390310/0,5))*0,26=48 996,22тис. грн.

    Порівняємо  нормативний запас по виплатам і  преміям. В нашому випадку більші виплати за преміями. Це говорить про те, що фактичний запас перевищує нормативний, що відповідає закону України, щодо платоспроможності страхових кампаній. 

    ПЗП= Реальна вартість активів/ Балансова  вартість активів 

    Знижки  та вилучення з  активів страхових  компаній

    при розрахунку їх реальної вартості

 

      ПЗП=684091,54/1154473=0,59;

       0,59≤0,7

      Загальний показник платоспроможності менший за норму це свідчить про те, що активи не якісні. 

      Комплексний показник фінансової надійності страхової  компанії.

      А) Власний капітал / Активи – даний показник вказує, яка частка активів профінансована за рахунок власного капіталу.

      А=801922/1154473= 0,7

      70% профінансовано за рахунок власного  капіталу. 

      В) Страхові премії / Страхові виплати – даний показник є зворотним до відомого показника, який має назву рівень виплат.

      В=579700/(390310*0,5)= 3

      Стан  активів компанії і стан фінансової активності на високому рівні. 

      С) Фінансові інвестиції / Страхові резерви 

      С=485896/261569-17982=2

      Відображає високу ліквідність підприємства. 

      D) Інвестиційний прибуток / Фінансові інвестиції – цей показник вже безпосередньо вказує на ефективність використання компанією своїх активів.

      D=(3250+28054)/ 485896=0,06

      Інвестиційна діяльність компанії є позитивна. 

      E) Страхові премії / Активи – даний показник характеризує рівень ділової активності.

      Е=579700/1154473=0,5 

     Інтегрований  показник розраховуватиметься за формулою: 

             5

      І =  √ A * B * C * D * E, 

            5__________________________      5______

      І =  √ 0,7 * 3 * 2 * 0,06 * 0,5 = √0,126=0,661 

      Сильні  сторони компанії: 

      В компанії «Оранта» за 2010 рік відбулося зростання власного капіталу, що свідчить про зростання стійкості компанії.

      В компанії ведеться хороша робота з  дебіторами, частка в активах дебіторської заборгованості знаходиться в межах норми для Українських компаній.

      «Оранта» здебільш користується власним капіталом. Понад 60% від всіх коштів на рахунку компанії власні. Це свідчить про стійкість та незалежність. Але з іншого боку це показує, що влиття коштів з інших джерел не на високому рівні.

      Позитивна сторона компанії  це висока ліквідність.

      «Оранта»  на перестрахування передає лише 6,9% страхових випадків, це вказує на впевненість компанії.

      Також «Оранта» розширює діяльність, збільшує страхову діяльність.

      Збільшився  прибуток. 
 
 

      Слабкі сторони компанії:

    Необхідно зменшити вартість основних запасів, для страхової компанії це непотрібний тягар.

      Компанії «Оранта» необхідно підібрати кращий інвестиційний портфель. Вкласти вільні кошти в більш вигідні структури. Так як теперішній портфель не приносить позитивних результатів.  
 

      Підсумки: 

      Розрахункова  вартість чистих активів перевищує  статутний капітал на 26797 тис. грн. Розрахункова вартість чистих активів перевищує скоригований статутний капiтал на 26824 тис.грн. Вимоги частини третьої статтi 155 Цивiльного кодексу України дотриманi. Зменшення статутного капiталу не вимагається.

      Страховi премiї Компанiї у 2010 роцi склали 644,0 млн. грн., що на 10,3% менше, нiж у 2009 роцi. Валюта балансу за звiтний перiод зменшилася на 3,6% у порiвняннi з 2009 роком. Фактичний запас платоспроможностi Компанiї становив на кiнець звiтного перiоду 791,3 млн. грн., що перевищує нормативний на 681,1 млн. грн., або на 618,4%. Для порiвняння, розмiр такого перевищення у 2009 роцi склав 642,0 млн. грн. (578,7%).

      2010 рiк закiнчено з прибутком 8,57 млн. грн.

      Компанiя  у звiтному роцi розвивалася вiдповiдно  до тенденцiй класичного страхового ринку, а не до тенденцiй загального ринку. НАСК "Оранта" займає позицiю  провiдної компанiї на класичному страховому ринку України.

      За  звiтний перiод Компанiя не здiйснювала значних iнвестицiй та вiдчужень активiв.

      Ключовими причинами розвитку тенденцiй на страховому ринку були: зменшення  банками обсягiв кредитування населення (загальний кредитний портфель банкiв  України за пiдсумками 2010 року вирiс майже на 1%, при цьому, обсяг кредитiв, наданих населенню знизився на 13,1%); стагнацiя ринку нерухомостi та iпотечного кредитування; недовiра до страхової галузi з боку фiзичних осiб, пов'язана з питаннями врегулювання збиткiв та з досить низьким рiвнем розкриття iнформацiї про дiяльнiсть страхових компанiй.

      НАСК "Оранта" - класична ринкова страхова компанiя з переважною часткою  роздрiбного клiєнтського сегменту (бiльше 78% за пiдсумками 2010 року) та значною  часткою страхування КАСКО в структурi страхових премiй була найбiльш пiддана впливу вищезазначених ринкових тенденцiй. У таких умовах розвитку страхового сектору, обсяг страхових премiй НАСК "Оранта" у 2010 роцi зменшився порiвняно з 2009 роком на 10,3% i сягнув 644,0 млн. грн. (в 2009 роцi - 718,0 млн. грн.).