Информационные технологии депозитарного учета

Информационные технологии депозитарного  учета

Универсальный программно-технический  комплекс (ПТК) включает в себя ряд  подсистем. Соответствующие технологии могут использоваться в банках, инвестиционных фондах и комитетах имущества, инвестиционных компаниях для ведения реестра  акционеров.

Связующим звеном всех систем является система учета прав собственности. Она позволяет учитывать различные  выпуски ценных бумаг многих эмитентов. При этом система может обслуживать  депозитарий и реестродержателя одновременно.

Основные функциональные и технологические  особенности базового комплекса  состоят в следующем. На основании  договора счета ДЕПО, заключенного между депонентом (акционером) и  депозитарием, депоненту в депозитарии  открывается лицевой счет ДЕПО (далее - лицевой счет). При открытии лицевого счета депонент не обязан класть на хранение в депозитарий какие-либо ценные бумаги. На одном лицевом  счете могут учитываться ценные бумаги различных эмитентов (разных выпусков одного эмитента).

Для каждого лицевого счета заводится  карточка лицевого счета, в которой  отражены данные о его владельце: название (фамилия, имя, отчество), юридический  и почтовый адреса, паспортные данные, банковские реквизиты и т.п.

В депозитарии осуществляются учет и хранение ценных бумаг, выпущенных в обращение как в наличной форме (единичные сертификаты), так  и в безналичной. В последнем  случае весь выпуск (часть выпуска) оформляется глобальным сертификатом (частичным глобальным сертификатом). При этом владельцам ценных бумаг  в депозитарии выдаются выписки  с лицевого счета (свидетельства  о владении ценными бумагами), которые  сами по себе не являются ценными бумагами. Передача выписки или свидетельства от одного лица к другому не влечет за собой перехода права собственности на обозначенные в выписке (свидетельстве) ценные бумаги. Строго говоря, учет ценных бумаг, выпущенных в безналичной форме, может проводиться только в депозитариях, но не у реестродержателей. По именным ценным бумагам, выпущенным в наличной форме, возможно только закрытое хранение

Когда по именным ценным бумагам, выпущенным в наличной форме, депозитарий является одновременно и реестродержателем, сертификаты ценных бумаг могут выдаваться на руки их владельцам или, с согласия владельцев ценных бумаг, храниться в депозитарии.

В первом случае депозитарий выполняет:

• учет сертификатов ценных бумаг как бланков строгой отчетности;
• ведение реестра владельцев ценных бумаг, включая выдачу новых сертификатов при проведении сделок между владельцами ценных бумаг.

В случае если сертификаты ценных бумаг хранятся в депозитарии, к  этим функциям добавляются функции  хранения и учета собственно ценных бумаг. В депозитарии все ценные бумаги хранятся и учитываются на специальных балансовых счетах ДЕПО, по которым в установленные действующим  законодательством сроки подводится баланс.

На одном лицевом счете ценные бумаги одного выпуска могут учитываться  не только на разных балансовых счетах, но и на разных субсчетах одного балансового счета (например, два  пакета акций могут быть заложены в два разных кредитных учреждения).

Все операции с ценными бумагами, хранящимися в депозитарии, осуществляются на основании поручений владельцев лицевых счетов.

В базе данных депозитария предусмотрено  автоматическое ведение журнала  принятых поручений, журнала операций, журнала не- сквитованных поручений, журнала снятых с исполнения поручений.

Поручения могут быть отданы также  и лицами, уполномоченными на то владельцем лицевого счета. Такие лица обязаны иметь надлежащим образом  оформленные доверенности - разовые  или долговременные.

Разовые доверенности, как и прочие документы, обременяющие операцию с  ценными бумагами, называются связанными с поручениями документами и  в качестве таковых вносятся в  базу данных депозитария.

Лица, обладающие долговременными  доверенностями, называются распорядителями  лицевых счетов и в качестве таковых  вносятся в базу данных депозитария.

За совершение операций над лицевыми счетами и хранящимися на них  ценными бумагами депозитарий может  взимать плату с владельцев лицевых  счетов.

Переход права собственности на учитываемые в депозитарии ценные бумаги осуществляется на основании  поручений владельцев счетов. Переход  права собственности на ценные бумаги от владельца лицевого счета в одном депозитарии к владельцу лицевого счета в другом депозитарии возможен только в том случае, если эти депозитарии связаны корреспондентскими отношениями по задействованному в операции выпуску ценных бумаг.

Корреспондентские отношения устанавливаются  либо непосредственно между такими двумя депозитариями, либо через  центральный по данному выпуску  ценных бумаг депозитарий (депозитарий, в котором хранится глобальный сертификат данного выпуска ценных бумаг). Корреспондентские  отношения устанавливаются путем  открытия корреспондентских счетов на основании специального договора между депозитариями-корреспондентами. Перевод ценных бумаг в связанный корреспондентскими отношениями депозитарий проводится с помощью междепозитарного поручения (авизо).

В отношении перехода прав собственности  следует различать два действия: оформление сделки и регистрацию  сделки. Оформлять сделки может только инвестиционный институт (каковым является депозитарий). При оформлении сделок взимаются необходимые налоги (или  документальное подтверждение об их уплате) на операции с ценными бумагами и/или на доход от реализации имущества  и ведется регистрация сделок.

Таким образом, депозитарий при  проведении операции по переходу прав собственности может оформить и  зарегистрировать сделку или же только зарегистрировать ранее оформленную  в другом инвестиционном институте  сделку.

Если депозитарий выполняет  функции реестродержателя по одному выпуску ценных бумаг или нескольким, то его взаимоотношения с эмитентом строятся на основе договора. Депозитарий может выступать агентом эмитента по первичному размещению ценных бумаг, выплате дивидендов, рассылке владельцам ценных бумаг различной информации, подготовке к собранию акционеров.

Программно-технический комплекс предусматривает возможность объединения  депозитариев в межрегиональную  депозитарную сеть как с прямыми  корреспондентскими отношениями между  узлами сети, так и с использованием расчетно-депозитарных центров.

Проводки по корреспондентским  счетам в депозитарной сети осуществляются в автоматизированном режиме.

Информационные технологии реестродержателя и депозитария имеют много общего. Реестродержатель преимущественно работает с эмитентом. Он участвует в организации и проведении собраний акционеров, определяет структуру выплаты дивидендов и дивидендную ведомость.

Он информирует эмитента о состоянии  рынка его ценных бумаг.

Типовые функции реестродержателя должны соответствовать нормативным документам ФСФР России и включают в себя:

• координацию деятельности с нормативными органами;
• организацию работы с депозитариями;
• связь с эмитентом и выполнение его поручений в рамках своих обязанностей, предусмотренных договорными отношениями;
• анализ и управление деятельностью самого реестродержателя.

Программно-технологический комплекс должен, в частности:

• обеспечивать сборку реестра владельцев ценных бумаг, распределенных между номинальными держателями в депозитарной сети;
• подготавливать дивидендную ведомость;
• формировать данные для проведения собрания акционеров;
• получать данные из систем учета прав собственности;
• обладать возможностями получения различных аналитических выборок по совокупному реестру владельцев ценных бумаг.

В этой связи для реестродержателя существенны аналитические возможности информационной поддержки, встроенные в систему. Несколько отличаются между собой формы учета, предусмотренные для реестродержателя (лицевые счета) и депозитария (счета ДЕПО).

Во избежание несоответствий учетных  позиций должен быть тщательно выверен  реквизитный состав входящих и исходящих  документов журналов, анкет, счетов, журналов и реестров на соответствие требованиям  нормативной базы. Логика работы программно-технологического комплекса должна обеспечивать единообразное  выполнение всех операций, проводимых реестродержателем.