Механизм краткосрочного кредитования (на примере ООО “Белая Стена” г.Ижевска)

     ВЫВОДЫ  И ПРЕДЛОЖЕНИЯ 

      Для осуществления своей деятельности организации используют различные  виды средств (собственные и заемные).

      В настоящее время у большинства  предприятий возникает потребность  в заемных средствах, и они  вынуждены обращаться за помощью  к различного рода кредиторам: банкам, кредитным организациям, частным лицам, предприятиям с устойчивым финансовым положением, имеющим свободные денежные средства.

      Целью данной курсовой работы является изучение механизма краткосрочного кредитования на примере  ООО “Белая Стена” на основе обобщения материалов специальной литературы и практических данных.

     Предметом исследования курсовой работы является механизм краткосрочного кредитования на примере ООО “Белая Стена” г.Ижевска.

      Объектом  исследования является строительная организация ООО “Белая Стена”, расположенное по адресу 426000 УР г.Ижевск, ул. Удмуртская, 247.

     В курсовой работе рассматриваются теоретические  основы кредита, его роль в укреплении и развитии деятельности коммерческих организаций.

     В ходе же анализа финансово-хозяйственной деятельности ООО “Белая Стена” г.Ижевска было выяснено, что основными видами деятельности являются строительные и отделочные работы (составляет 41,46% денежной выручки от всей товарной продукции в среднем за 2 года) и оптовая торговля декоративными строительными материалами (составляет 22,96% денежной выручки от всей товарной продукции в среднем за 2 года).

     Из  анализа основных экономических  показателей видно, что выручка  от продажи товаров, продукции, работ, услуг возросла на 5984% (с 542 тыс.руб. в 2004г. до 32975 тыс.руб. в 2005г.). Себестоимости товарной продукции увеличилась на 7994% (с 312 тыс.руб. в 2004г. до 25252 тыс.руб. в 2005г.), что связано с расширением производства и увеличением затрат на него. Валовая прибыль предприятия увеличилась на 3258% (с 230 тыс.руб. в 2004г. до 7723 тыс.руб. в 2005г.).

     Наблюдается изменение таких экономических  показателей, как стоимость основных средств увеличилась на 2369% (с 94 тыс.руб. в 2004г. до 2321 тыс.руб. в 2005г.) в связи  с приобретением новой техники, а также увеличилась стоимость оборотных средств на 861 % (с 1098 тыс.руб. в 2004г. до 10552 тыс.руб. в 2005г.).

     Однако  окупаемость затрат за 2005г. уменьшилась  с 173,7% в 2004г. до 130,6% в 2005г. Снизилась  также и рентабельность с 73,7% в 2004г. до 30,6% в 2005г.).

      Из  анализа структуры капитала видно, что в данной организации основной удельный вес в источниках формирования активов занимает на конец 2004 года заемный  капитал (86,1%); на конец 2005г. удельный вес  заемного капитала также превышает собственный на 45,2 % и составляет 72,6 % в общей валюте баланса.

      Кредиты и займы в структуре общей  валюты баланса на конец 2005 года составляет 20,8 %.

      В структуре же заемного капитала произошли  существенные изменения: доля краткосрочных  кредитов увеличилась на 469,9%, доля кредиторской задолженности увеличилась на 1090,6%.

     Тип ликвидности в 2004-2005г.г. в ООО “Белая Стена” был перспективным. Это неплохое достижение, поскольку организация  существует всего 1,5 года и только начинает интенсивно развиваться.

      Кроме того, в организации запасы больше суммы собственного оборотного капитала и краткосрочных кредитов банка, что говорит о недостаточном  уровне внутренней финансовой устойчивости, но при котором все же сохраняется  возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств.

     ООО “Белая Стена ” г.Ижевска 30 марта 2006г. был взят кредит в Сбербанке  РФ в размере 2 200 000 руб. для расчета с подрядчиком за ремонтные работы в арендуемом помещении под офис компании по адресу: г. Ижевск, ул. Удмуртская, д. 247. В качестве залога были предоставлены товары на сумму 1 363 476,65 руб. и оборудование на сумму 2 157 348,46 руб. Также были предоставлены поручительство Удмуртского государственного фонда поддержки малого предпринимательства и поручительство Овчинникова Андрея Станиславовича (руководителя ООО “Белая Стена”).

     Согласно  кредитному договору процентная ставка по кредиту составляет 14% годовых. Кредит предоставлен Сбербанком на условиях погашения ежемесячными равными  суммами до “20” числа каждого месяца в течение расчетного периода (10 месяцев).

     Эффект  финансового рычага в ООО “Белая Стена” за 2004г. и 2005г. составил 7,3% и 10,8% соответственно. Таким образом, в 2005г. на 10,8 % увеличилась сумма собственного капитала за счет привлечения заемных средств в оборот организации, а в 2004г. – на 7,3%. Данный уровень ЭФР является оптимальным, т.к. он составляет в 2005г. 37,2% от уровня экономической рентабельности активов. При этом уровень финансового риска в 2004г. был  высоким (плечо фин. рычага в 2004г. = 2,84), а в 2005г. – низкий финансовый риск (плечо фин.рычага в 2005г. = 0,79).

     Следовательно, в сложившихся условиях выгодно  использовать заемные средства в  обороте организации, т.к. в результате этого повышается размер собственного капитала.

     В заключении предлагаем повысить уровень  ликвидности и платежеспособности организации. Для чего нужно снизить  уровень кредиторской задолженности, увеличить собственные средства организации (т.к. организации недостаточно своих оборотных средств для создания необходимых материальных запасов).

      Необходимо  снизить зависимость организации  от внешних кредиторов, для чего нужно увеличить долю собственного капитала организации и снизить долю заемного капитала. Поскольку доля заемного капитала в формировании оборотных активов составляет 88,85%, а доля собственного капитала – 11,15%, что свидетельствуют о снижении финансовой устойчивости организации и повышении зависимости от внешних кредиторов.

     Кроме того, необходимо организовать эффективный  контроль за своевременностью расчетов по кредиту (оплаты основной суммы кредита и процентов по нему), поскольку при неуплате процентов и основной суммы кредита в назначенный срок организации придется оплачивать еще и штрафные санкции.