Финансовые ресурсы предприятия ООО АФ «Агромир»

Наблюдается рост задолженности по так называемой "больной статье" - кредиторской задолженности перед поставщиками и подрядчиками.

       Главной тенденцией в динамике источников средств  предприятия ООО АФ «Агромир»  является увеличение доли привлеченных финансовых ресурсов в общей сумме  капитала при несущественном увеличении собственных источников. Рост доли привлеченных финансовых ресурсов может характеризовать финансовое состояние предприятия как с положительной так и с отрицательной стороны. Если предприятие имеет высокий уровень рентабельности, то увеличение доли привлеченных средств может свидетельствовать о повышении темпов роста оборота предприятия и, следовательно, недостатке средств на финансирование переменных, а зачастую и постоянных затрат. Но так же, высокая доля привлеченных ресурсов в пассиве предприятия может говорить о его низкой рентабельности и финансовой устойчивости.

       Рентабельность  собственного капитала указывает на величину прибыли получаемой с каждого  рубля вложенного в предприятие  собственником и рассчитывается по формуле:

     Р_ск = ЧП/СК * 100%,

     где ЧП – чистая прибыль,

     СК  – собственный капитал.

     Р_ск = 495/23744 * 100% = 2,08%.

     Исходя  из расчетов видно, что собственные  средства расходуются не рентабельно.

     Рассчитаем  эффект финансового рычага

     (1 – С_нп) * (R_cк – C_пк) * ЗК/СК,

     Где С_нп – ставка налога на прибыль,

     R_cк – рентабельность собственного капитала,

     C_пк – ставка процентов по предприятию,

     ЗК  – заемный капитал,

     СК  – собственный капитал.

     (1-0,2)*2,08*42239/23249= 3,03 (за 2007 год)

     (1-0,2)*2,08* 48505/23744=3,40 (за 2008 год)

     При сравнении эффекта финансового рычага двух периодов видно, что его величина возросла . На это повлияло соотношение заемного и собственного капитала. Величина заемного капитала по сравнению с предыдущим годом увеличилась на 6266 тыс. руб., но собственные источники их покрытия практически не увеличились, это и повлекло повышение исследуемого коэффициента. Здесь можно говорить, что предприятие имеет большую зависимость от привлекаемых средств и не имеет возможности их скорого погашения.

     Рассмотрев  все анализируемые данные можно сделать следующий вывод. Предприятие является неплатежеспособным. При этом имеет малую долю собственных средств, в том числе формируемых за счет внутренних ресурсов. Следовательно, ООО АФ  «Агромир» является убыточным и не способным в полном объеме выполнять свои обязательства. Для решения данной проблемы необходимо тщательно изучить структуру основных средств, рациональное их распределение. Только тогда можно верно решить поставленную задачу по предотвращению зависимости предприятия от заемного капитала и банкротства.   

     2.3 ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ  ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ФИНАНСОВЫХ  РЕСУРСОВ  

    На  основании анализа показателей, отраженных в форме № 2 «Отчет о  прибылях и убытках» (Приложение №2) за 2008 год можно проследить следующие  тенденции:

• произошло значительное увеличение выручки от осуществления основной деятельности на 14435 тыс. руб., всего выручка в 2008 году составила 48722 тыс.руб.
• произошло также увеличение полной себестоимости оказанных услуг, всего полная себестоимость оказанных услуг составила 50658тыс. руб.

Себестоимость превышает выручку, убыток составил 1936 тыс. руб.

Это связано с потерей урожая сельскохозяйственных культур.

Сложившиеся агрометеорологические условия  климата отрицательно сказались  на развитии сельскохозяйственных культур. Посевы развивались при недостатке продуктивной почвенной влаги, что привело к потере урожая.

•   Прочие доходы составили 3007 тыс. руб.

        Сюда входят аренда помещений,  услуги автотранспорта и др.

      Свои финансовые ресурсы ООО АФ «Агромир» распределяет по многим направлениям, главными из которых являются:

• материальные затраты
• платежи, обусловленные выполнением финансовых обязательств. Сюда относятся; налоговые платежи в бюджет, страховые платежи и т.д;
• направление финансовых ресурсов на образование денежных фондов поощрительного и социального характера;
• инвестирование собственных средств в капитальные затраты (реинвестирование), связанное с расширением производства и техническим его обновлением, переходом на новые прогрессивные технологии;
• использование финансовых ресурсов на благотворительные цели, спонсорство.

       По статье материальные затраты  часть финансовых ресурсов идет  на приобретение вспомогательных  материалов (семена, ГСМ, удобрения, услуги производственного характера);

    Услуги  производственного характера представлены ремонтом основных средств.

    По  статье направление финансовых ресурсов на образование денежных фондов на предприятии формируется фонд оплаты труда. При среднесписочной численности 110 человека фонд заработной платы составил 9006 тыс. руб., что выше, чем в 2007 году на 42,7%. Выплаты работникам предприятия являются основой начислений на социальное страхование в государственные федеральные внебюджетные фонды, которые относятся на себестоимость, если основная выплата относится на себестоимость, и на чистую прибыль, если выплата производится за счет прибыли после налогообложения. Также на предприятии формируется фонд возмещения, который обеспечивает покрытие затрат на простое воспроизводство и начисление износа, источником формирования которого служат: арендная плата; амортизационные отчисления, включаемые по основным производственным фондам в себестоимость продукции, товаров, работ и услуг. В состав себестоимости включается сумма амортизационных отчислений на полное восстановление основных производственных фондов, исчисленная исходя из их балансовой стоимости и утвержденных в установленном порядке норм. Средства на амортизацию основных средств в 2008 году увеличились на 31,9%. Это связано с тем, что в 2008 году предприятие приобретало автотранспортные средства (МТЗ -82, оперативная машина УАЗ Патриот).

    Прочие  денежные расходы выросли в 2007 году на 42%,увеличились расходы на налоги.

    Таким образом, финансовые ресурсы предприятия распределяются в целях выполнения своих обязательств перед бюджетом, работниками и контрагентами. Ее результатом является формирование и использование целевых фондов денежных средств. 

Таблица 6.Показатели платежеспособности ООО АФ «Агромир»

за 2007-2008 гг. 
 

 

     Коэффициент общей платежеспособности характеризует  общую ситуацию с платежеспособностью  предприятия, объемами ее заемных средств и сроками возможного погашения задолженности предприятия перед кредиторами. Нормативное значение данного коэффициента <3 месяца. Данный коэффициент не устойчив в динамике, его значение в 2007 г равно 1,55, в 2008 г.- 1,49, коэффициент в этот период не соответствует норме.

     Коэффициент задолженности по кредитам и займам  в 2007 г. – 0,85, в 2008 г. – 0,80. Данный показатель в динамике не устойчив. Для погашения кредитов и займов в 2008г. требуются денежные средства в размере 0,9 месячной выручки. Коэффициент задолженности другим организациям у предприятия не имеет устойчивой тенденции. В  2007 году – 0,63, в 2008 году – 0,61. Чем выше данный коэффициент, тем больший период оборота задолженности другим организациям несет анализируемое предприятие. Для погашения задолженности другим организациям требуются денежные средства в 2008 г. в размере 0,61 месячной выручки предприятия;

      Коэффициент задолженности фискальной системе  в динамике не имеет устойчивой тенденции. Максимальное значение коэффициента наблюдается в 2008 году – 0,07, минимальное в 2007году -0,04. Задолженность перед государственными и внебюджетными фондами, а также по налогам и сборам в 2007 г. снижается по отношению к 2008 г. Для погашения задолженности фискальной системе требуются денежные средства в размере 0,07 месячной выручки.

     Степень платежеспособности по текущим обязательствам основной коэффициент в оценке финансового  состояния, т.к. по его численному значению определяют несостоятельность предприятия. Значение коэффициента в 2007 году – 0,70, в 2008 году – 0,69. В зависимости от значения данного показателя ООО АФ «Агромир» в 2008 г. можно отнести к не платежеспособным организациям.

     Коэффициент покрытия текущих обязательств  в 2007 г. – 2,55, в 2008 г. – 2,50. Данный показатель не устойчив в динамике. Рекомендуемое значение данного коэффициента (1,3-1,7). Коэффициент не соответствует норме, так как сумма оборотных активов меньше краткосрочных обязательств предприятия.

     Финансовая  устойчивость - это гарантированная  платежеспособность и кредитоспособность предприятия в результате его деятельности на основе эффективного формирования, распределения и использования финансовых ресурсов. В то же время - это обеспеченность запасов собственными источниками их формирования, а также соотношение собственных и заемных средств - источников покрытия активов предприятия. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

ГЛАВА 3.РЕКОМЕНДАЦИИ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ  УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСОВЫМ ОБЕСПЕЧЕНИЕМ ПРЕДПРИТИЯ 

       Произведенный анализ состояния  управления финансовыми ресурсами на ООО АФ «Агромир» выявил практическое отсутствие системы управления. На предприятии существует структурное подразделение, совмещающее в себе функции бухгалтерского учета, финансового и экономического планирования - это учетно-финансовый отдел.

       Для улучшения финансового положения предприятия ООО АФ «Агромир» и рационализации управления его финансовыми ресурсами предлагается провести следующие мероприятия.

       Одним из первоочередных мероприятий на ООО АФ «Агромир» должно стать создание финансовой службы, которая будет координировать всю финансовую работу. Основные методы финансовой работы, которые в обязательном порядке должны применяться на предприятии - финансовое планирование, оперативная и контрольно-аналитическая работа.

       На ООО АФ «Агромир» работа не ведется ни по одному из этих направлений на должном уровне. Так, не осуществляется общая оценка активов предприятия, величины и состава ресурсов, необходимых для поддержания достигнутого экономического потенциала предприятия и расширения его деятельности, источников дополнительного финансирования.                   

       Отсутствует система контроля  за состоянием и эффективностью  использования финансовых ресурсов. Итак, можно сделать вывод о  неэффективности системы организации  управления финансовыми ресурсами  на предприятии ООО АФ «Агромир», что обусловлено совмещением бухгалтерской и финансовой работы специалистами одного отдела.

       Руководству предприятия так же следовало бы повысить свою компетенцию  в области управления финансовыми ресурсами, потому что руководитель  понимающий задачи и функции современной финансовой службы фирмы, смог бы  быстрее принимать оптимальные решения по данным вопросам.  

       Во вторых разработать финансовую стратегию наращивания собственных финансовых ресурсов , за счет увеличения продукции , повышение урожайности сельскохозяйственных культур, а также снижения себестоимости продукции.

      Увеличение собственных финансовых ресурсов предприятия на прямую зависит от суммы получаемой им прибыли, которая может быть достигнута путем увеличения урожайности сельскохозяйственной продукции, снижения издержек.