ВВЕДЕНИЕ 

     В последние годы вексельное обращение  в российской экономике достигло значительных размеров. Это связано с развитием безналичного обращения. В мировой практике оно составляет 90%, в России 70%. Однако широкое использование векселей в деятельности предприятий вовсе не означает, что применение этих ценных бумаг происходит в соответствии с действующим законодательством России и имеет эффективные результаты. Практика использования векселей ставит ряд вопросов и проблем, касающихся деятельности участников вексельного рынка. Решение подобных проблем возможно только при наличии соответствующей нормативно-правовой базы.

       Сейчас происходит постепенное восстановление полноценного финансового рынка, одним из инструментов которого является вексель.

     Исторически в торговом обороте вексель используется в качестве средства платежа и  кредитования.

     С начала 90-х годов промышленные предприятия  нашей страны стали активно использовать векселя в своих взаиморасчетах. В условиях постоянного дефицита оборотных средств вексель выполнял сразу две функции: он представлял  собой обязательство, предусматривающее отсрочку платежа за выполненные работы, поставленные товары или оказанные услуги, и одновременно служил удобным заменителем денег. Вексельное обращение как для юридических, физических лиц, так и для экономики страны в целом имеет большое значение.

       Для их полного и детального  понимания, необходима последовательная  исследовательская работа, изучение и закрепление теоретических знаний по дисциплине «Финансы, денежное обращение и кредит».

     Выбранная мной тема является актуальной, поскольку  узловой проблемой нынешней экономической ситуации является проблема неплатежей.

     Выпуск  векселей первоначально инициировался  в результате нехватки оборотных средств предприятий. Неплатежи заставляли предприятия прибегать к векселям, в тех случаях, когда отсутствовали другие способы уплаты своих долгов.

       Использование векселя уменьшало потребность в кредитных ресурсах и в денежных средствах в целом.

     Также векселя получили широкое применение в деятельности российских коммерческих банков. Однако вексельные операции банков приобрели специфический характер в силу того, что они, как правило, были неизвестны в мировой практике (например, оформление векселями просроченной задолженности предприятий и т.п.).

     За  последние годы было разработано  множество вексельных программ, создавались специальные консорциумы и синдикаты, эмитировавшие собственные векселя. По оценкам специалистов, в середине 90-х годов от 45% до 60% всех расчетов в нашей стране происходило в неденежной форме.

     Целью работы является рассмотрение вексельного обращения, также необходимо решить следующие задачи:

     - понять механизм вексельного обращения;

     - дать понятие векселя, его участников, процесс выдачи и оплаты, обеспечения и опротестования;

     - изучить историю возникновения векселей и вексельное законодательство;

     - разобраться в классификации, которую составляют разнообразные виды векселей;

     - проанализировать какие операции совершаются юридическими и физическими лицами, с помощью векселей. 
 
 

ВОЗНИКНОВЕНИЕ ВЕКСЕЛЯ И РЕГУЛИРОВАНИЕ ЕГО  ОБРАЩЕНИЯ

1.1 История  векселя

 

     Первые  упоминания о векселе связаны с Древней Грецией, в которой наблюдались очень прочные связи между менялами в разных городах. Недостаток наличных монет, а также соображения безопасности в длительных переходах привели к тому, что купец получал расписку от одного менялы в том, что он получит долг в другом месте у другого менялы, а затем по этой расписке меняла сможет вернуть себе деньги у выдавшего расписку. По сути своей подобная расписка являлась переводным векселем. Такие векселя широко использовались в Италии с середины XII до середины XVII века, когда она считалась центром хозяйственной и финансовой деятельности, а поэтому Италия и считается родиной векселей.

     Если  сначала вексель гарантировал получение  наличных денег в другом месте, то позже он стал выступать фактом обмена товара на деньги, которые продавец получал позднее с учётом или без учёта задержки - беспроцентный и процентный вексель.

     В 1569г. в Болонье появился первый вексельный устав, закрепивший правила использования  векселя.

     Дальнейшее  развитие вексель получает во Франции, где он начинает применяться как средство платежа и неотъемлемая часть договора, что было закреплено в полном своде экономических законов "Code de Commerce" 1808г. Далее, в 1848г. прусским правительством принимается Общегерманский Вексельный Устав, по которому вексель разрешается использовать в отрыве от торговых сделок исключительно как долговую ценную бумагу. Именно этот устав берется за основу вексельного законодательства Швеции в 1851г., Финляндии в 1858г, Сербии в 1860г., Бельгии в 1878г., Норвегии в 1880г., Италии в 1882г. Таким образом, в конце XIX века появились предпосылки для создания единого вексельного устава. И вот 7 июня 1930г. в Женеве была принята конвенция, унифицировавшая основные нормы международного вексельного права, которые действуют, и по сей день. Единообразный вексельный закон (ЕВЗ), принятый в Женеве обязал каждую страну-участницу его придерживаться в создании местных законов. К Женевской конвенции присоединились: Германия, Австрия, Бельгия, Бразилия, Колумбия, Дания, Польша, Эквадор, Испания, Финляндия, Франция, Греция, Венгрия, Италия, Япония, Люксембург, Норвегия, Нидерланды, Перу, Швеция, Швейцария, Чехословакия, Турция, Югославия, СССР.

     Векселя появились в России в XVII веке, в эпоху Петра I. Эти векселя имели название - казначейские. В 1709 году был опубликован первый вексельный устав. Затем в 1832 году появляется устав о векселе, вошедший в свод законов 1857 года. Третий российский вексельный устав принимается в 1902 году по аналогии с германским уставом 1848 года, что заметно оживляет вексельное обращение в дореволюционной России. В ту пору существенным отличием от иностранных векселей была долгосрочность (до 12 месяцев) российских веселей, в отличие максимального 3-х месячного срока западных обязательств.

     В течение первых послереволюционных лет векселя не использовались; с  переходом к НЭПу система коммерческого кредита была восстановлена, однако затем окончательно упразднена кредитной реформой 1930 года, ликвидировавшей хозяйственную самостоятельность предприятий. Кстати, в этом же году с целью унификации порядка выпуска и обращения векселей в разных странах в Женеве была подписана Международная конвенция о векселях, к которой СССР присоединился через несколько лет, одновременно утвердив "Положение о переводном и простом векселе". Несмотря на наличие такого документа, векселя, после их отмены в 1930 году, вплоть до девяностых годов во внутреннем обороте не использовались. В то же время в сфере внешней торговли они находили применение (для чего, собственно, и было принято вышеназванное "Положение"), причем получателем сумм по векселям являлся специальный банк, финансировавший внешнеторговые операции страны. Лишь в 1990 году в тогда еще общесоюзном законодательстве векселя были "реабилитированы". В июне 1991 года, в Постановлении Президиума Верховного Совета РСФСР "О применении векселей в хозяйственном обороте РСФСР" содержался пункт о разрешении предприятиям, организациям, учреждениям и предпринимателям осуществлять поставку продукции (выполнять работы, оказывать услуги) в кредит с взиманием с покупателей (потребителей, заказчиков) процентов. Использовали для оформления таких сделок векселя, при этом в качестве нормативной базы впредь до принятия соответствующего законодательства предлагалось использовать "Положение о переводном и простом векселе".

     В настоящее время основным источником вексельного права в Российской Федерации является Федеральный  закон от 21 февраля 1997 года "О переводном и простом векселе".

     Ни  один из инструментов современного финансового  риска, кроме, конечно, самих денег  во всех многочисленных проявлениях  их экономических функций, не может  сравниться по своей истории и  значению с векселем. Именно развитие вексельного обращения привело к обезналичиванию всех денежных расчетов: вытеснению из денежного обращения металлов - золота и серебра, замена эквивалентов менового оборота бумажными символами.

1.2 Источники  вексельного права

 

    Взгляд  на юридическую природу векселя  претерпел довольно сложные трансформации на протяжении истории. Первоначально юристы, воспитанные на римском праве, подводили вексель под сделки, им предусмотренные (договоры мены, купли-продажи, займа, поручения), либо под их сочетания. В любом случае, главным здесь был момент трактовки векселя как договора, что в свое время явилось основанием для французского законодательства. Последнее рассматривало вексельные сделки как договор мены с переводом, а вексель — как результат договора, с которым он находится в непосредственной связи. Обязанность платежа вытекала отнюдь не из векселя, но из договора. При взгляде на вексель как на договор возникало много вопросов, над изощренными решениями которых поседело немалое число юристов.

    Обособление и отграничение вексельного права, как подразделения правовой системы, определение его структуры связано  также с иными объективными критериями: историческими традициями, особенностями социально-политической организации общества, правовыми закономерностями и научной разработкой правовых проблем, актами индивидуального регулирования, а также внутренними факторами самой системы - предметом, принципами и т.д. Главным внутренним критерием является особый вид общественных отношений, обусловленный применением товарно-денежной формы (такой формой, адекватной товарно-денежным отношениям, является вексельно-правовое обязательство, возникающее из договора или сложного юридического состава, завершаемого заключением договора) и требующий правового регулирования при помощи гражданско-правового метода.

    Совокупность  таких, единых по своей сущности общественных отношений, закрепляемых, регулируемых и охраняемых нормами рассматриваемого института, составляют предмет вексельно-правового регулирования. К таким отношениям относится часть гражданско-правовых имущественных отношений (вещного и обязательственного характера) и часть гражданско-процессуальных. В частности, можно выделить следующие группы вексельно-правовых отношений:

    1) отношения по выставлению векселей;

    2) отношения по акцептованию переводных векселей;

    3) отношения по авалированию векселей;

    4) отношения по передаче векселей;

      5) отношения по оплате векселей;

    6) отношения по протестам и защите прав векселедержателей и т.д.

     Основополагающими нормативами для вексельного обращения России являются (приложение 1)

     В данный момент, операции с векселями и вексельное обращение регулируется Федеральным законом "О переводном и простом векселе" от 11 марта 1997 г. № 48-ФЗ (с 18 марта 1997 г.) 
 
 
 

 

ВЕКСЕЛЬ И ЕГО ИСПОЛЬЗОВАНИЕ

2.1 Вексель как ценная бумага 

    Вексель - это долговое обязательство, составленное строго по определенной форме, дающее право требовать уплаты обозначенной в векселе суммы по истечении срока, на который он был выписан, включая и сумму начисленных процентов. Последние возрастают с увеличением времени обращения векселя.

    Соблюдение  всех требований, обусловленных обращением векселя, принято называть вексельной дисциплиной. Несоблюдение хотя бы одного из условий, тем не менее, означает, что векселедатель должен погасить не только сумму по номиналу, но и ссудный процент.

      Вексель одновременно выступает в качестве расчетного средства, долгового обязательства  и ценной бумаги, позволяющей получить определенный доход на вложенный  капитал. Эти особенности накладывают  специфический отпечаток на сферу  обращения векселя по сравнению  с другими ценными бумагами.

      В условиях массовых неплатежей, нестабильного  финансового положения предприятий  последняя отличительная черта  векселя при широком развитии вексельного обращения (наряду с обращением других видов ценных бумаг высокой ликвидности, например,  казначейских  обязательств),  во  многом способствует стабилизации экономической ситуации в стране. Именно поэтому появление векселя на рынке краткосрочных ценных бумаг вызвано в первую очередь необходимостью ускорения расчетов в народном хозяйстве, устранения цепи взаимных неплатежей. Важное преимущество векселя состоит в использовании временно свободных денежных средств клиентов в любом размере и на любой срок.

      Отмеченные  достоинства вексельного обращения  служат общим интересам рыночных партнеров.   Поставщик   может   расширить   сферу   своей  маркетинговой деятельности, компенсировать неизбежные потери доходов от инфляции, оптимизировать налогооблагаемую базу. Очевидны преимущества и для покупателя (заказчика): у него появляется шанс использовать льготный товарный кредит на свои неотложные нужды, на оживление своей производственной деятельности. Отсрочка уплаты за поставленную продукцию поставщиком не ухудшает в конечном итоге финансовые результаты, поскольку оплата за кредит является составной частью издержек производства. Все эти факторы способствуют в конечном итоге четкому соблюдению финансовой дисциплины.