Текущее состояние рынка ипотеки в России и основные направления его развития
Автор: Пользователь скрыл имя, 04 Декабря 2012 в 17:56, доклад
Описание работы
Направления использования средств в рамках Программы ВЭБ. Развитие ипотечного рынка в 2011-2030 гг. Ключевые стратегические направления деятельности АИЖК.
Работа содержит 1 файл
г. Сочи,
1-4 сентября 2011 г.
Текущее состояние рынка ипотеки в России и
основные направления его развития
Заместитель генерального директора ОАО «АИЖК»
А.Г. Семенюк
2
Развитие ипотечного рынка в России в 2006-2011 гг.
165
103
145
101
84
49
61
36
31
25
118
198
188
151
193
161
121
82
108
77
56
23
58%
60%
66%
76%
75% 76%
79%
82%
86%
87%
85%
79%
93% 93%
95%
93%
94% 94%
96% 97% 97% 98%
0,00
50,00
100,00
150,00
200,00
250,00
I '06 II '06 III '06 IV '06 I '07 II '07 III '07 IV '07 I '08 II '08 III '08 IV '08 I '09 II '09 III '09 IV '09 I'10 II'10 III '10 IV '10 I'11 II'11 III '11 IV '11
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Объем выдачи ипотечных кредитов, млрд. руб.
Доля рублевых кредитов
152,5
380,1
580-640
3
Динамика количества объектов с недвижимости, зарегистрированных в
сделках с жильем (шт.) и доли объектов недвижимости, обремененных
ипотекой, в общем количестве объектов недвижимости,
зарегистрированных в сделках с жильем в 2006-2011 гг., %
14,5%
15,5%
15,0%
17,3%
14,6%
12,8%
771 155
737 097
962 668
1 020 843
805 792
483 736
0,0%
2,0%
4,0%
6,0%
8,0%
10,0%
12,0%
14,0%
16,0%
18,0%
20,0%
1 кв. 2010 г.
2 кв. 2010 г.
3 кв. 2010 г.
4 кв. 2010 г.
1 кв. 2011
2 кв. 2011
0
200 000
400 000
600 000
800 000
1 000 000
1 200 000
1 400 000
1 600 000
1 800 000
2 000 000
Доля объектов недвижимости, обремененных ипотекой, в общем количестве
объектов недвижимости, зарегистрированных в сделках с жильем, %
Количество объектов недвижимости, зарегистрированных в сделках с жильем, шт.
4
Динамика месячных ставок по ипотечным кредитам в рублях,
2009-2011 гг., %
13,9
13,6
13,4
13,4
13,4
13,3
13,2
13,3
13,2
12,8
12,6
12,5
14,2
14,5
14,6
14,9
14,6
14,8
14,8
14,4
14,4
14,2
13,9
13,7
12,6
12,4
12,4
12,1
12,2
12,1
11
11,5
12
12,5
13
13,5
14
14,5
15
15,5
16
01.02. 01.03. 01.04. 01.05. 01.06. 01.07. 01.08. 01.09. 01.10. 01.11. 01.12. 01.01.
2010
2009
2011
5
Динамика доли банков, сгруппированных по величине
активов, в объеме выданных ипотечных кредитов
Доля банков, ранжированных по величине активов (по убыванию),
в объёме выданных ипотечных кредитов за 1П2011, %
Данные ЦБ РФ, расчеты АИЖК
Динамика долей банков, ранжированных по величине активов (по
убыванию), в объёме выданных ипотечных кредитов за 2008 –
2011, %
Данные ЦБ РФ, расчеты АИЖК
63,1%
7,0%
9,1%
12,8%
8,0%
1-5
6-20
21-50
51-200
201-1000
38%
61%
54%
63%
31%
14%
13%
7%
12%
5%
9%
9%
14%
12%
13%
13%
6%
8%
11%
8%
2008
2009
2010
1П2011
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
1-5
6-20
21-50
51-200
201 и далее
6
Динамика доли групп банков в объемном выражении за
2008-2011 гг., %
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
1-5
6-20
21-50
51 и далее
Данные ЦБ РФ, расчеты АИЖК
7
Направления использования средств в рамках Программы ВЭБ
Внешэкономбанк
и Пенсионный
фонд РФ
Банки
АИЖК
Ипотечные кредиты по
ставке 11%, выданные на
покупку жилья на
первичном рынке
Жилищные кредиты,
выданные на этапе
строительства, которые
станут ипотечными по
ставке 11%
Программа стимулирования кредитования
строительства жилья «Стимул»
150 млрд
руб.
40 + 60 млрд руб.
40 млрд
Рефинансирование заключенных договоров
по ставке ниже 11%
Ипотека на новостройку по ставке не выше 11%
21 млрд
20 млрд
24 млрд
Рефинансирование стандартных и специальных
ипотечных программ (для военных, молодых
семей и др.)
8
Развитие ипотечного рынка в 2011-2030 гг.
Правительством РФ была утверждена Долгосрочная стратегия развития ипотечного
жилищного кредитования в Российской Федерации до 2030 года, содержащая целевые
показатели развития рынка и перечень мер по их достижению:
Целевые показатели
Ед.
изм.
2010 г.
(факт)
2012 г.
(прогноз)
2015 г.
(прогноз)
2020 г.
(прогноз)
2030 г.
(прогноз)
Доля семей, имеющих возможность
приобрести жилье, соответствующее
стандартам обеспечения жилыми
помещениями, с помощью собственных
и заемных средств
%
19,8
23
30
50
60
Количество выдаваемых в год
ипотечных жилищных кредитов
Тыс.
шт.
301,2
490
741
868
873
Доля сделок с ипотекой на рынке жилья %
14,6
20
26
40
50
Доля ипотеки, финансируемой за счет
выпуска ипотечных ценных бумаг в
общем объеме ипотеки
%
3,56
45
50
55
66
В 2011–2020 гг. АИЖК будет использовать показатели, заложенные в Стратегии развития
рынка ипотеки, как целевые ориентиры деятельности группы компаний «АИЖК».
При этом перечень мер, указанный в Стратегии развития рынка ипотеки, предопределяет
список задач для стратегии группы компаний «АИЖК».
9
Ключевые стратегические направления деятельности
АИЖК
Обеспечение инновационного, конкурентного и устойчивого
развития системы ипотечного жилищного финансирования
Расширение базы инвесторов и привлечение долгосрочного
капитала в систему ипотечного жилищного финансирования
Снижение рисков и волатильности системы ипотечного
жилищного финансирования с целью повышения доступности
ипотечных кредитов
Распространение лучших практик в системе ипотечного
жилищного финансирования через формирование стандартов
рынка ипотеки
Реализация от имени и за счет государства специальных
ипотечных программ для отдельных категорий граждан
10
Продуктовая линейка АИЖК и развитие продуктов
ПОДДЕРЖКА
ОПРЕДЕЛЕННЫХ
КАТЕГОРИЙ ГРАЖДАН
ПОПУЛЯРИЗАЦИЯ
ИПОТЕКИ
ХЕДЖИРОВАНИЕ
РИСКОВ
СТИМУЛИРОВАНИЕ
СТРОИТЕЛЬСТВА
Стимул
Новостройка
МЭЖ
ВОЕННАЯ ИПОТЕКА
МАТЕРИНСКИЙ
КАПИТАЛ
МОЛОДЫЕ УЧЕНЫЕ
пилот
КРЕДИТЫ ДЛЯ
ВЕТЕРАНОВ ВОВ
МОЛОДЫЕ СЕМЬИ
пилот
АЛЬТЕРНАТИВА
пилот
ИПОТЕКА НАЙМА
пилот
ПРОДАЖА С
БАЛАНСА
пилот
ИПОТЕКА НА ЦЕЛИ
ОБРАЗОВАНИЯ
пилот
ИПОТЕЧНОЕ
СТРАХОВАНИЕ
ОПЦИЯ «ЛОЯЛЬНАЯ
ИПОТЕКА»
пилот
ПЕРЕМЕННАЯ
СТАВКА
СТАНДАРТ – ФИКСИРОВАННАЯ СТАВКА
РАЗВИТИЕ КОНКУРЕНЦИИ И ПОВЫШЕНИЕ ДОСТУПНОСТИ
И РАЗВИТИЕ ЛИНЕЙКИ ДЛЯ РЕШЕНИЯ СЛЕДУЮЩИХ ЗАДАЧ:
11
Доля ипотечных кредитов, рефинансированных АИЖК, в
общем количестве предоставленных ипотечных кредитов в
2009-2011 гг., %
17,3%
18,5%
18,7%
14,7%
17,0%
16,4%16,5%
19,4%
25,4%
30,8%
28,8%
19,7%
19,6%
21,7%
20,4%
12,7%
13,1%13,0%
13,4%13,3%
11,0%
12,6%
11,4%
9,5%
9,0%
8,1% 8,1%
0,0%
5,0%
10,0%
15,0%
20,0%
25,0%
30,0%
35,0%
Ап
р
е
ль
Ма
й
Ию
н
ь
Ию
л
ь
Ав
г
у
с
т
Се
нтя
б
р
ь
Ок
т
я
б
р
ь
Но
я
б
р
ь
Де
к
а
б
р
ь
Ян
вар
ь
Фе
в
р
ал
ь
Ма
р
т
Ап
р
е
ль
Ма
й
Ию
н
ь
Ию
л
ь
Ав
г
у
с
т
Се
нтя
б
р
ь
Ок
т
я
б
р
ь
Но
я
б
р
ь
Де
к
а
б
р
ь
Ян
вар
ь
Фе
в
р
ал
ь
Ма
р
т
Ап
р
е
ль
Ма
й
Ию
н
ь
2010 год
2011 год
12
Продукт АИЖК «Новостройка»
Минимальная базовая ставка кредитования – 7,9% *
Минимальная ставка кредитования с учетом всех вычетов - 6,4%:
- 0,5% - если стоимость кв. м приобретаемого жилья не превышает
норматива, установленного Минрегионом
- 0,25% - на уплату первоначального взноса направляются средства
материнского (семейного) капитала
- 0,25% - участникам подпрограммы «Обеспечение жильем молодых
семей» ФЦП «Жилище»
- 0,25% - владельцам государственных жилищных сертификатов
- 0,25% - предметом ипотеки является жилье, приобретенное в рамках
программы АИЖК «Стимул»
Минимальный первоначальный взнос – 20%.
Максимальная ставка по «Новостройке» – не выше 11%, даже при условии
максимального срока кредитования (30 лет) и минимального первоначального
взноса
* При сроке кредитования 5-7 лет, внесении 50% стоимости жилья в
качестве первоначального взноса и заключении договора личного
страхования.
13
Программа по приобретению облигаций с ипотечным
покрытием
Цель
: развитие российского рынка ипотечного жилищного кредитования, формирование
новых инструментов рефинансирования ипотеки и развития российского рынка ИЦБ.
Программа
является
началом
перехода
Агентства
от
части
розничного
рефинансирования закладных к оптовым технологиям.
Основные особенности программы:
1. Срок реализации Программы – до 31 декабря 2012 года.
2. Основные участники Программы: Агентство, организаторы, оказывающие оригинаторам
услуги по структурированию, организации и размещению выпусков, оригинаторы,
ипотечные агенты.
3. В Программе в рамках одного выпуска может участвовать один или несколько
оригинаторов.
4. Агентство готово предоставить оригинатору(ам) промежуточное финансирование в
размере не более 70% объема ипотечного пула.
5. Агентство гарантирует приобретение неразмещенного рыночным инвесторам объема
ипотечных облигаций старшего транша.
6. Обязательство по выкупу младшего транша ипотечных облигаций несет оригинатор(ы).
7. Агентство готово рассмотреть возможность предоставления солидарного поручительства
по ипотечным облигациям старшего транша.
14
Поручительство по ИЦБ
Цель: развитие российского рынка ипотечного жилищного кредитования,
формирование новых инновационных инструментов рефинансирования ипотеки и
развития российского рынка ипотечных ценных бумаг.
Основные особенности программы:
Предоставление АИЖК обеспечения исполнения обязательств в форме
поручительства по жилищным облигациям с ипотечным покрытием, выпущенным
в соответствии с требованиями законодательства Российской Федерации.
Ипотечные ценные бумаги должны быть выпущены в соответствии с
законодательством Российской Федерации.
Требования к ипотечным кредитам, в том числе по коэффициенту К/З на дату
фиксации пула на уровне не более 70%, на дату выдачи закладной не более
90%. Ставка по кредитам может быть только фиксированной.
Пул Закладных в целом и каждая Закладная в отдельности должны быть
проданы на условиях действительной продажи(True sale), предусматривающих
невозможность переквалификации сделки-купли продажи Закладных.
15
Программа АИЖК по стимулированию кредитования
строительства жилья экономкласса («Стимул»)
• Заключено 57 Соглашений с
субъектами Российской Федерации
• Получено 412 заявок от банков на
участие в Программе «Стимул» на
общую сумму 119 млрд руб.
• Заключено соглашений о
фондировании на 42,7 млрд руб. по 131
проекту
• Находится на рассмотрении 94 проекта
на сумму более чем 24 млрд руб.
Дольщики и
покупатели
Банк‐Кредитор проекта
АИЖК
Застройщик
Готовое жилье
до 2 млн. кв.м.
Внешэкономбанк
Гарант
сбыта
16
Пилотные проекты АИЖК по развитию сектора арендного
жилья
П П П П П П
П П П П П П
П П П П П П
П П П П П П
П П П П П П
П П П П П П
П
П
П
1. Приобретение всех
квартир в
многоквартирном доме с
целью сдачи в наем
(«доходный дом»)
Заёмщик
Банк-Кредитор проекта
АИЖК
4. Продажа закладных,
отвечающих условиям
ипотечного продукта
«Ипотека с наймом»
2. Выдача ипотечного
кредита на приобретение
квартир в
многоквартирном доме,
оформление закладных.
5. Размещение ИЦБ
(привлечение
долгосрочных инвестиций
в кредитный сектор
жилищного фонда
коммерческого
использования)
Администрация,
работодатель
3а. Предоставление
гарантии заселения
«доходного
дома»
3в. Субсидирование
ставки найма
3б. Длительный
договор найма
17
Развитие партнерских отношений с участниками рынка
Агентство будет переходить к работе через выставление оферт на приобретение ипотечных активов и
рисков по ним неограниченному кругу лиц при условии соблюдения требований к потенциальным
контрагентам и базовым активам. Агентство будет ожидать от потенциальных контрагентов соответствия
определенным критериям качества, в том числе:
•наличие необходимых лицензий или членство в отраслевых саморегулируемых организациях;
•рейтинг эмитента и/или мастер-сервисера, установленный независимыми рейтинговыми агентствами;
•соответствие требованиям по достаточности капитала и нормам резервирования;
•соблюдение стандартов раскрытия необходимой информации и подготовки финансовой отчетности;
При этом стратегически Агентство будет развивать отношения прежде всего с кредитными организациями,
имеющими достаточный собственный капитал для принятия первых кредитных рисков по выданным ими
ипотечным кредитам. Это будет означать, что уже существующие партнеры Агентства, работающие в роли
Поставщиков, и/или Первичных кредиторов, и/или Сборщиков платежей, и/или Агентов по накоплению,
заинтересованные в долгосрочной совместной работе с Агентством, должны будут получить лицензии
(например, кредитных организаций, микрофинансовых организаций и т.п.) и составить программу
увеличения собственного капитала.
Это позволит повысить прозрачность и устойчивость рынка и уменьшить риски для инвесторов, а также
будет служить стимулом для текущих партнеров Агентства к повышению качества работы и поддержанию
должного качества базовых ипотечных активов. При этом стать контрагентом Агентства в рамках
реализации Программ развития рынка сможет любой участник рынка ипотеки при условии соответствия
критериям качества, как самой организации, так и качества базовых ипотечных активов.
Информация о работе Текущее состояние рынка ипотеки в России и основные направления его развития