.Финансовая устойчивость предприятия как характеристика финансового положения

СОДЕРЖАНИЕ

 

ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………………………..3

1. СУЩНОСТЬ И ПУТИ  ПОВЫШЕНИЯ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ  В РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКЕ……………………………………………………………..6

1.1.Финансовая устойчивость предприятия  как характеристика финансового положения…………………………………………………………………………………6

1.2. Типы финансовой устойчивости  предприятий……………………………………11

1.3.Методы анализа финансовой  устойчивости и пути повышения  финансовой устойчивости предприятия……………………………………………………………...15

2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ  ООО «СПЕЦСТРОЙСЕРВИС»……………………………………………………………….25

2.1. Краткая характеристика объекта  исследования и его финансовых

ресурсов………………………………………………………………………………….25

2.2. Анализ финансовой устойчивости  предприятия и эффективности  использования финансовых ресурсов……………………………………………………………………41

2.3. Анализ показателей  платежеспособности и ликвидности……………………….53

3.ОСНОВНЫЕ ПУТИ ПОВЫШЕНИЯ ФИНАНСОВОЙ  УСТОЙЧИВОСТИ ООО «СПЕЦСТРОЙСЕРВИС»……………………………………………………………….60

3.1.Прогнозирование показателей  финансовой деятельности на основе разработки системы бюджетирования………………………………………………………………61

3.2. Мероприятия по  повышению финансовой устойчивости  ООО «Спецстройсервис»……………………………………………………………………...67

ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………………….77

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ…………………………………….80

ПРИЛОЖЕНИЯ…………………………………………………………………………83

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

В настоящее время, в  условиях рыночных отношений, повышается самостоятельность предприятий, их экономическая и юридическая ответственность.

Финансовая деятельность предприятий в современных условиях включает в себя:

• обеспечение потребности в финансовых ресурсах;
• оптимизацию структуры финансового капитала по источникам его преобразования;
• обеспечение финансовой дисциплины во взаимоотношениях с другими предприятиями (поставщиками и потребителями), банками, налоговыми службами;
• регламентацию финансовых отношений предприятия с собственниками (акционерами), наемным персоналом, между подразделениями (филиалами) и др.

Для определения финансового  положения предприятия используется ряд характеристик, которые наиболее полно и точно показывают состояние предприятия, как во внутренней, так и во внешней среде.

Финансовая устойчивость предприятия является одной из таких  характеристик. Она связана с  зависимостью от кредиторов, инвесторов, т.е. с соотношением «собственный капитал – заемный капитал». Наличие значительных обязательств, не полностью покрытых собственным ликвидным капиталом, создает предпосылки банкротства, в случае, если крупные кредиторы потребуют возврата своих средств.

Следует отметить, что своевременно и правильно проведённый анализ финансовой устойчивости предприятия позволяет организации не только избежать финансового кризиса, но и принять необходимые меры для корректировки своей деятельности, что впоследствии поможет достичь хороших коммерческих результатов. Данные о финансовой устойчивости предприятия нужны, прежде всего, собственникам, а также кредиторам, инвесторам, поставщикам, менеджерам и налоговым службам.

Финансовая устойчивость - понятие, для которого нет точного  определения, в то же время - это итоговый показатель, который характеризует финансовое состояние хозяйствующего субъекта в целом, поэтому о важности управления финансовой устойчивостью для предупреждения банкротства не приходится спорить.

Финансовая устойчивость предприятия является одной из ключевых характеристик финансового состояния, представляя собой наиболее емкий, концентрированный показатель, отражающий степень безопасности вложения средств в это предприятие. Это свойство финансового состояния, которое характеризует финансовую состоятельность предприятия. Повышение же финансовой устойчивости предприятия является важной задачей менеджмента на всем протяжении существования предприятия с целью обеспечить независимость от внешних контрагентов и рациональность покрытия активов источниками их финансирования.

Из всего вышесказанного, понятно, что тема дипломной работы: «Финансовая устойчивость предприятия  и пути ее повышения» будет актуальна  всегда.

Объектом исследования выступает финансовая устойчивость предприятия сферы услуг ООО «Паритет-А».

Предметом исследования исследование финансовой устойчивости предприятия, а также разработка путей повышения финансовой устойчивости на нем.

Цель работы – проанализировать и дать оценку финансовой устойчивости предприятия и внести предложения по ее повышению.

Исходя из цели, определим следующие задачи:

- рассмотреть понятие  финансовой устойчивости и факторы,  влияющие на нее;

- рассмотреть типы  финансовой устойчивости предприятий;

- изучить методику  анализ финансовой устойчивости;

- рассмотреть пути  повышения финансовой устойчивости предприятия;

- проанализировать финансовую  устойчивость предприятия;

- разработать мероприятия  по повышению его финансовой  устойчивости.

Теоретическую базу исследования составляют научная и учебная  литература по данной проблематике, публикации в специализированной периодической печати, данные бухгалтерской и финансовой отчетности организации РУП «ЛИДО».

Методы исследования составили такие приемы и способы, как горизонтальный и вертикальный анализ, экспресс-анализ, синтетический анализ, метод экстраполяции и другие.

Структура дипломной  работы состоит из: введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и приложений.

Основой дипломной работы стали работы авторов: А.В.Грачева, А.Д. Шеремета,  Р.С. Сайфулина, В.В. Бочарова, О.И. Соснаускене и других авторов.

Практическая значимость дипломной работы состоит в том, что разработанные нами пути повышения финансовой устойчивости в ООО «Паритет-А» при практическом использовании будут способствовать повышению эффективности деятельности  данного предприятия.

Структура дипломной  работы состоит из: введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и приложений.

В первой главе данной работы будут рассмотрены теоретические  аспекты финансовой устойчивости предприятия.

Во второй главе будет проведена оценка и анализ показателей финансовой устойчивости на предприятии ООО «Паритет-А».

В третьей главе будут приведены пути  повышения финансовой устойчивости предприятия  в ООО «Паритет-А».

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Выдержки из дипломной работы:

Для оценки финансовой устойчивости предприятия применяется набор  или система коэффициентов. Таких  коэффициентов очень много, они  отражают разные стороны состояния  активов и пассивов предприятия. В связи с этим возникают сложности  в общей оценке финансовой устойчивости. Кроме того, почти не существует каких-то единых нормативных критериев для рассмотренных показателей. Их нормативный уровень зависит от многих факторов: отраслевой принадлежности предприятия, условий кредитования. Сложившейся структуры источников средств, оборачиваемости оборотных активов, репутации предприятия и т.д. Поэтому приемлемость значений коэффициентов, оценка их динамики и направлений изменения могут быть установлены только для конкретного предприятия. С учетом условий его деятельности. Возможны некоторые сопоставления по предприятиям одинаковой специализации, но они очень ограничены. Необходимо учитывать также, что некоторые коэффициенты, содержащиеся в перечне, дают повторную информацию о финансовой устойчивости, а другие функционально связаны между собой [27;c.109].

           Таким образом, как уже отмечалось выше, из семи коэффициентов финансовой устойчивости только три имеют универсальное применение: коэффициент соотношения заемных и собственных средств, коэффициент маневренности собственных средств и коэффициент обеспеченности оборотного капитала собственными источниками финансирования. Но даже в пределах трех названных универсальных коэффициентов нетрудно заметить, что одни и те же факторы определяют их рост и снижение: коэффициент маневренности собственных средств и коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками имеют один и тот же числитель – собственные оборотные средства.

Анализ результатов  финансовой деятельности ООО «Паритет-А» представлен в таблице 2.1.

 

 

Таблица 2.1 - Анализ динамики результатов финансовой деятельности  в ООО «Паритет-А» за 2010- 2011 гг.

№ п\п	П О К А З А Т Е Л  И	Ед. Измер.	Условн обозн.	Фактически за. 2010.г.	Фактически за 2011 г.	Отклонение (+;-)	Темп роста, %
1	2	3	4	5	6	7	8
	Выручка (нетто) от продажи товаров	тыс.руб.	ВР
	Валовая прибыль от реализации	тыс.руб.	ВП
	Средний уровень валовой прибыли (стр.2 : стр.1 х 100)	%	Увп
	Расходы на продажу товаров	тыс.руб.	РП
	Средний уровень расходов на продажу товаров (стр.4:стр.1х100)	%	Урп
	Прибыль от продаж (стр.2 - стр.4)	тыс.руб.	ПП
1	2	3	4
	Рентабельность продаж (стр.6:стр.1х100)	%	Рп
	Операционные доходы	тыс.руб.	ОД
	Операционные расходы	тыс.руб.	ОР
	Внереализационные доходы	тыс.руб.	ВРД
	Внереализационные расходы	тыс.руб.	ВРР
	Прибыль до налогообложения (стр.6+стр.8+стр.9+стр.10-стр.11)	тыс.руб.	ПДН
	Отложенные налоговые активы	тыс.руб.	ОНА
	Отложенные налоговые обязательства	тыс.руб.	ОНО
	Текущий налог на прибыль	тыс.руб.	ТНП
	Чистая прибыль  ( стр.14 + стр.13 - стр.14-стр.15 )	тыс.руб.	ЧП
	Рентабельность деятельности (стр.16:стр.1)х100	%	Рд

 

 

Согласно данным таблицы 2.1, прибыль от продаж на предприятии увеличилась в 2011 г. на  53,81% по сравнению с 2010 г., так как реализация услуг возросла в 2011 г. на 82,99% по сравнению с 2010 г. При этом рентабельность продаж возросла в 2011 году на 27,27% по сравнению с предыдущим годом. Также в 2011 году отмечается увеличение прибыли до налогообложения на 622 тыс. руб. и чистой прибыли на 80,8 тыс. руб. Это происходит из-за роста выручки в 2011 году. Рентабельность деятельности в 2011 г.  увеличилась на 0,14%.

По расчетам,  в таблице 2.3 видно, что в начале 2011 г. на предприятии наблюдается неустойчивое финансовое состояние (0;0;1), а на конец 2011 г. ситуация на предприятии характеризуется трехмерным показателем (0;0;1). Таким образом, в течение всего 2011 г. на предприятии - неустойчивое финансовое положение, т.е. нарушена  его платежеспособность, возникает необходимость привлечения новых источников финансирования. При данном типе финансовой устойчивости прослеживается нарушение платежеспособности, но возможность равновесия сохраняется за счет погашения дебиторской задолженности и ускорения оборачиваемости средств.

На рисунке 2.4 представлена динамика показателей ликвидности  и платежеспособности в ООО «Паритет-А» в 2010 г.

 

Рисунок 2.4 – Показатели ликвидности и платежеспособности ООО «Паритет-А» в 2010 г.

- в начале 2011 г., как и в конце 2011 г. на предприятии наблюдается неустойчивое финансовое положение, так как ситуация на предприятии характеризуется следующим трехмерным показателем (0;0;1). Таким образом, в течение 2011 г. на предприятии – неустойчивое финансовое положение, т.е. нарушена платежеспособность предприятия, возникает необходимость привлечения новых источников финансирования. При данном типе финансовой устойчивости прослеживается нарушение платежеспособности, но при котором возможность равновесия сохраняется за счет погашения дебиторской задолженности и ускорения оборачиваемости средств;

^{Анализируя  финансовое состояние  и финансовые результаты деятельности исследуемого предприятия, мы пришли к выводу, что в ООО «Паритет-А» оказалось в неустойчивом финансовом положении,  т.к. у предприятия недостаточно собственных оборотных средств, чтобы погасить наиболее срочные обязательства. Чтобы выйти из подобной ситуации, руководству данного предприятия необходимо не только осваивать новые методы и технику управления, но и менять финансовую стратегию,  в целом.}

Исследования показали, что деятельность предприятия финансируется в большей степени за счет кредиторской задолженности. Баланс предприятия  неликвиден.