Економічний аналіз фінансової діяльності ПАТ “Новокаховський завод ”Укргiдромех

 

Баланс

640

59557

67887

 

Таблиця 5. Згрупований Пасив Балансу.

Код рядка	Пасив	На початок звiтного перiоду	На кiнець звiтного перiоду
I. Власний капітал				Абсолютне	Вiдносне
300	Статутний капітал	100	27966	27866	41,03%
330	Інший додатковий капітал	18813	18728	-85	-4,00%
340	Резервний капітал	212	212	0	-0,04%
350	Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)	36252	8859	-27393	-47,82%
380	Усього за розділом I	55377	55765	388	-10,84%
	Усього за розділом II	0	0	0	0%
	Усього за розділом III	0	0	0	0%
ІV. Поточні зобов’язання
500	Короткострокові кредити банків	0	1592	1592	2,35%
530	Кредиторська заборгованість	11	4	-7	-0,01%
540	Поточні зобов’язання з одержаних авансів	3313	9560	6247	8,52%
550	Поточні зобов’язання з бюджетом	103	98	-5	-0,03%
570	Поточні зобов’язання  зі страхування	224	62	-162	-0,28%
580	Поточні зобов’язання з оплати праці	463	252	-211	-0,41%
590	Поточні зобов’язання з учасниками	63	544	481	0,70%
610	Інші поточні зобов'язання	3	10	7	0,01%
620	Усього за розділом IV	4180	12122	7942	10,84%
630	V. Доходи майбутніх періодів	0	0	0	0,0%
640	Баланс	59557	67887	-	-

Таблиця 5. Горизонтальний аналіз Пасиву Балансу за 2011 рік.

 

Всю сукупність пасиву займають 2 розділи – 1 розділ “Власний капітал” та 4 розділ “Поточні зобовязання”.

Отже, виходячи із проведеного горизонтального  аналізу мозна зробити висновки, що у структурі 1 розділу “Власний капітал” найбільшу частку займає Нерозподілені прибуткі (65%). Вагоме місце – 1/5 займає Інший додатковий капітал.

 

Діаграма 5. Структура власного капіталу у розрізі горизонтального аналізу

 

 

 

Діаграма 6. Структура Поточних зобовязань у розрізі горизонтального аналізу.

 

Проведемо вертикальний аналіз:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Питома вага статті по відношенню до розділу		Код рядка	Пасив	На початок звiтного перiоду	На кiнець звiтного перiоду
На початок	На кiнець	I. Власний капітал
0,17%	41,19%	300	Статутний капітал	100	27966
31,59%	27,59%	330	Інший додатковий капітал	18813	18728
0,36%	0,31%	340	Резервний капітал	212	212
60,87%	13,05%	350	Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)	36252	8859
92,98%	82,14%	380	Усього за розділом I	55377	55765
0,00%	0,00%		Усього за розділом II	0	0
0,00%	0,00%		Усього за розділом III	0	0
		ІV. Поточні зобов’язання
0,00%	2,35%	500	Короткострокові кредити банків	0	1592
0,02%	0,01%	530	Кредиторська заборгованість	11	4
5,56%	14,08%	540	Поточні зобов’язання з одержаних авансів	3313	9560
0,17%	0,14%	550	Поточні зобов’язання з бюджетом	103	98
0,38%	0,09%	570	Поточні зобов’язання  зі страхування	224	62
0,78%	0,37%	580	Поточні зобов’язання з оплати праці	463	252
0,11%	0,80%	590	Поточні зобов’язання з учасниками	63	544
0,01%	0,01%	610	Інші поточні зобов'язання	3	10
7,02%	17,86%	620	Усього за розділом IV	4180	12122
0,00%	0,00%	630	V. Доходи майбутніх періодів	0	0
100,00%	100,00%	640	Баланс	59557	67887

Таблиця 6. Вертикальний аналіз пасиву підприємства

 

 

Діаграма 7. Вертикальний аналіз

Як видно  із результатів вертикального аналізу, серед усіх статей Пасиву найбільшу  частку тут посідають: нерозподiлений прибуток, інший додатковий капiтал, статутний капiтал та інший додатковий капітал.

 

 

Код рядка	Пасив	На початок звiтного перiоду	На кiнець звiтного перiоду	Питома вага статті по відношенню до розділу		Питома вага статті по відношенню до розділу
I. Власний капітал				На початок	На кiнець	На початок	На кiнець
300	Статутний капітал	100	27966	0,18%	50,15%	0,17%	41,19%
330	Інший додатковий капітал	18813	18728	33,97%	33,58%	31,59%	27,59%
340	Резервний капітал	212	212	0,38%	0,38%	0,36%	0,31%
350	Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)	36252	8859	65,46%	15,89%	60,87%	13,05%
380	Усього за розділом I	55377	55765	100,00%	100,00%	92,98%	82,14%
	Усього за розділом II	0	0	100%	100%	0,00%	0,00%
	Усього за розділом III	0	0	100%	100%	0,00%	0,00%
ІV. Поточні зобов’язання
500	Короткострокові кредити банків	0	1592	0,00%	13,13%	0,00%	2,35%
530	Кредиторська заборгованість	11	4	0,26%	0,03%	0,02%	0,01%
540	Поточні зобов’язання з одержаних авансів	3313	9560	79,26%	78,86%	5,56%	14,08%
550	Поточні зобов’язання з бюджетом	103	98	2,46%	0,81%	0,17%	0,14%
570	Поточні зобов’язання  зі страхування	224	62	5,36%	0,51%	0,38%	0,09%
580	Поточні зобов’язання з оплати праці	463	252	11,08%	2,08%	0,78%	0,37%
590	Поточні зобов’язання з учасниками	63	544	1,51%	4,49%	0,11%	0,80%
610	Інші поточні зобов'язання	3	10	0,07%	0,08%	0,01%	0,01%
620	Усього за розділом IV	4180	12122	100,00%	100,00%	7,02%	17,86%
630	V. Доходи майбутніх періодів	0	0	100,00%	100,00%	0,00%	0,00%
640	Баланс	59557	67887	-	-	100,00%	100,00%

Таблиця 7. Поєднання  розрахунків вертикального та горизонтального  аналізів АПасиву Підприємства за 2010-11 роки.

Визначимо найголовніші показники, що характериують фінансову стійкість підприємства.

 

Розглянемо наступні коефіцієнти, які можна використати для аналізу довгострокової платоспроможності підприємства:

• коефіцієнт концентрації власного капіталу;
• коефіцієнт концентрації позикового капіталу;
• співвідношення позикового і власного капіталу;
• коефіцієнт забезпеченості за кредитами.

Чим вище значення коефіцієнта концентрації власного капіталу, тим більш фінансово стійке, стабільне і незалежне від кредиторів підприємство. Якщо його значення дорівнює 1 (або 100 %), це означає, що власники повністю фінансують своє підприємство. Для нашого підприємства:

 

Коефіцієнт концентрації власного капіталу =

Власний капітал : Валюта балансу =

55377 : 59557 = 0,93

 

Для нашого підприємства даний показник є дуже високим, що говорить про високу частку власних коштів у іх загальній сумі.

 

 

Коефіцієнт концентрації позикового капіталу =

Позиковий капітал : Валюту балансу =

4180 : 59557= 0,07

 

Чим нижчий показник концентрації позикового капіталу, тим менша заборгованість підприємства, тим стійкіше його положення.

Співвідношення позикового і власного капіталу. Як і перераховані вище коефіцієнти, цей показник дає найбільш загальну оцінку фінансової стійкості підприємства. Він розраховується за формулою:

Співвідношення позикового капіталу і власного =

Позиковий капітал / Власний капітал (ряд. 380 ф. 1) =

4180 : 55377= 0,075

Показник має досить просту інтерпретацію: його значення, що дорівнює, 0,075, означає, що на кожну 1 грн. власних коштів, вкладених в активи підприємства, припадає 0 грн 75 коп. позикових коштів. Зростання показника в динаміці свідчить про посилення залежності підприємства від інвесторів і кредиторів, тобто про деяке зниження фінансової стійкості, і навпаки.

Можна сформулювати правило, яке застосовують для підприємств будь-яких типів: кредитори (постачальники, інші контрагенти) віддають перевагу підприємствам з високою часткою власного капіталу, з більшою фінансовою автономністю, оскільки таке підприємство з більшою ймовірністю може погасити борги за рахунок власних коштів. Власники ж підприємства (акціонери, інвестори, інші особи, які зробили внесок до статутного капіталу) віддають перевагу розумному зростанню в динаміці частки позикових коштів.

 

Висновки.

 

Отже, вертикальний та горизонтальний аналізи даного підприємства показалми, що загалом підприємство має позитивну тенденцію , до розглядуваних у рамках 1, 2 та 3 модулів, зростання показників,

Тут можна сказати про грамотну економічну та фінансову політику, що проводиться на підприємстві, зважаючи на те, що підприємство працює у посткризовій період  та обслуговує не досить широкий сегмент ринку.

Дані показники  фінансової стійкості можна трактувати для підприємства таким чином, що завжди краще мати кредиторську, ніж дебіторську заборгованість в тому плані, що підприємство в своєму обороті використовує додаткові гроші, що може позитивно впливати на його діяльність. У нашого підприємства ці показники високі, але не критичні.