Иностранные банки в России

     Конституционные нормы получают свое развитие, детализацию  в положениях соответствующих федеральных  законов. Применительно к сфере  банковского законодательства центральное  место занимают Федеральный закон  от 2 декабря 1990 г. N 395-1 "О банках и  банковской деятельности" (далее - Закон  о банках и банковской деятельности) и Федеральный закон от 10 июля 2002 г. N 86-ФЗ "О Центральном банке  Российской Федерации (Банке России)" СЗ РФ. 2002. 328. Ст. 2790.

     В соответствии со ст. 2 Закона о банках и банковской деятельности элементами банковской системы Российской Федерации  являются кредитные организации, а  также филиалы и представительства  иностранных банков. В словаре  русского языка термин "система" определен, в частности, как "нечто  целое, представляющее собой единство закономерно расположенных и  находящихся во взаимной связи частей". С учетом такой взаимной связи  неразвитость ее отдельных элементов  препятствует достижению гармоничного состояния всей системы в целом.

     Как известно, на протяжении последних  лет российские должностные лица делали неоднократные заявления  о недопустимости открытия филиалов иностранных банков в России, что  подтверждается практикой деятельности Банка России.

     Иностранное юридическое лицо представляет:

     1) решение о его участии в  создании кредитной организации  на территории Российской Федерации  или об открытии филиала банка;

     2) документ, подтверждающий регистрацию  юридического лица, и балансы  за три предыдущих года, подтвержденные  аудиторским заключением;

     3) письменное согласие соответствующего  контрольного органа страны его  местопребывания на участие в  создании кредитной организации  на территории Российской Федерации  или на открытие филиала банка  в тех случаях, когда такое  разрешение требуется по законодательству  страны его местопребывания.

     Иностранное физическое лицо представляет подтверждение  первоклассным (согласно международной  практике) иностранным банком платежеспособности этого лица.

     Помимо  общих требований к созданию кредитных  организаций, в Законе о банках и  банковской деятельности установлены  дополнительные нормативные требования к созданию и деятельности филиалов иностранных банков. Поэтому отечественными правоведами справедливо отмечалось, что при их выполнении "органы государства по общему правилу не вправе отказывать иностранному банку  в создании российского филиала, мотивируя свой отказ нецелесообразностью"

     Так, Банк России прекращает выдачу лицензий на осуществление банковских операций банкам с иностранными инвестициями, филиалам иностранных банков при  достижении квоты участия иностранного капитала в банковской системе Российской Федерации. Указанная квота рассчитывается как отношение суммарного капитала, принадлежащего нерезидентам в уставных капиталах кредитных организаций, зарегистрированных на территории Российской Федерации. Следовательно, одним из необходимых условий для установления этой квоты является наличие филиалов иностранных банков. Вместе с тем размер квоты участия иностранного капитала в банковской системе Российской Федерации в настоящее время нормативно не определен, что также является результатом проводимой Банком России политики по негласному запрету на создание филиалов иностранных банков на территории Российской федерации.

     Таким образом, рассмотренные законодательные  положения не предписывают, но и  не запрещают создание на территории Российской Федерации филиалов иностранных  банков. Это ведет к неопределенности в правовом регулировании деятельности кредитных организаций, в силу чего является одним из недостатков сложившейся  системы банковского законодательства.

     2. Экспансия иностранных банков в России

     2.1 Слияния и поглощения банков  в России как фактор экспансии  иностранного банковского капитала

     Усиление  экспансии. в условиях империализма- закономерное следствие концентрации производства и капитала, обострения внутренних противоречий капиталистической экономики, действия неравномерности экономического и политического развития капитализма закона. Экспансия происходит путём борьбы за наиболее выгодные сферы приложения капитала, источники сырья и рынки сбыта произведённой продукции.

     Банковские  слияния и поглощения в России в последние годы развиваются  весьма быстрыми темпами, являясь одним  из актуальных процессов реформирования банковского сектора. Экономический  рост, наблюдающийся сейчас в России, требует постоянной подпитки со стороны финансовой и банковской систем. Российская банковская система в ее нынешнем состоянии не готова в полном объеме обеспечить реальный сектор долгосрочными кредитными ресурсами, предоставить полный спектр банковских услуг по приемлемой цене, обеспечить одинаковый уровень и разнообразие предоставляемых услуг во всех регионах страны. Данная ситуация в самом ближайшем будущем будет тормозить экономический рост страны и перестанет удовлетворять население.

     В условиях выхода российских ФПГ на международные рынки, прихода на российский финансовый рынок крупного иностранного банковского капитала, возможности для крупных российских корпораций осуществлять заимствования  на международном рынке капитала перед российским банками встает дилемма: или быть по-настоящему конкурентоспособными, крупными, универсальными банками, или  ограничиться обслуживанием среднего и мелкого российского бизнеса  и своих ФПГ, оставив наиболее привлекательную клиентуру дочерним институтам банков-нерезидентов и их материнским банкам.

     Оптимальным решением многих из современных проблем  российского банковского сектора  являются процессы слияний и поглощений.

     С 2000 г., времени завершения первой фазы после кризисного восстановления российских банков, происходит заметная интенсификация процессов слияний и поглощений банков в России. Это стало следствием необходимости укрупнения банковского капитала для обеспечения удовлетворения потребностей реального сектора экономики и человека. Происходит образование и дальнейшее усиление банковских групп и холдингов. Они возникли на основе государственных банков (прежде всего ОАО Банк ВТБ (далее - ВТБ), крупных частных коммерческих банков (ОАО «МДМ-Банк», Альфа-банк, ОАО АКБ «Росбанк»).

     Другой  формой подготовки экспансии иностранного банковского капитала в Россию стало  приобретение миноритарных пакетов  средних российских кредитных организаций  международными банками ЕБРР (EBRD) и  МФК (IFC). Фактически это плацдарм для  перепродажи через определенное время этих пакетов акций, а зачастую всего банка частному иностранному капиталу. За время нахождения в  его капитале ЕБРР или МФК российский банк проходит тщательный международный  аудит, выходит на международный  уровень прозрачности бизнеса, пользуется советами ведущих банковских экспертов. Естественно, что после этого  такой банк является заманчивым приобретением  для международного банковского  капитала.

     В 2005-2006 гг. экспансия иностранного банковского  капитала перешла из скрытой стадии (переговоры о приобретении российских банков, их оценка, наблюдение за российским рынком) в открытую. Это выразилось, прежде всего, в резком увеличении, как количества, так и объемов  сделок поглощения российских банков нерезидентами. Если раньше основной целью  были средние российские банки, то в  настоящее время можно выделить три основные целевые группы, интересующие иностранный капитал.

     1. Крупные российские банки.

     В этом сегменте выделяется сделка по приобретению 20%-1 акция ОАО АКБ «Росбанк»  со стороны банковской группы Sosiete Generale. При этом французская банковская группа получила опцион на право докупить акции до контрольного пакета. Миноритарную долю акций иностранным инвесторам продал «Банк Москвы». Обсуждалась  продажа блокирующего пакета АБ «Газпромбанк»  немецкому Drezdner bank. Основные мотивы в  приобретении банков данной группы - единомоментное получение заметной доли на российском рынке банковских услуг; серьезная  экспансия на базе одного крупного банка.

     2. Средние специализированные (розничные)  российские банки.

     Здесь можно отметить крупные для российского  банковского рынка сделки по приобретению Raiffeisen International Bank-Holding розничного ОАО  «ИМПЭКСБАНК», поглощение Sosiete Generale двух розничных банков «КБ ДельтаКредит»  и «КБ Про-мэк-Банк», получение  контроля над КМБ-Банк со стороны  итальянского Banca Intesa, приобретение венгерским OTP-Bank российского ИНВЕСТСБЕР-БАНКА  и другие сделки. Мотивация в приобретении банков этого сегмента - получение  «входного билета» и перспективной  рыночной позиции на российском рынке, прежде всего, на наиболее интенсивно развивающемся его сегменте - рынке  розничных услуг. Серьезными преимуществами при выборе кандидатуры на поглощение для иностранных инвесторов являются известный на ритейловом рынке бренд, а также широкая сеть отделений  и филиалов по всей стране.

     3. Малые банки.

     Можно отметить сделки приобретения балтийской финансовой группой Hansabank (входит в  группу Swedbank) банка КБ «Квест», покупка  вторым банком Индии ICICI Bank Ltd. небольшой  кредитной организации ООО «Инвестиционно-кредитный  банк» и другие. Стимулом для приобретения иностранцами подобных банков является получение лицензии без прохождения  процедуры регистрации дочернего  банка с нуля Рыбин Е.В. Слияния  и поглощения банков в России как  фактор экспансии иностранного банковского  капитала.

     В результате экспансии российские инвестиционные компании и универсальные банки оказались вытеснены с ведущих ролей в ряде сегментов (таких, как консалтинг слияний и поглощений, андеррайтинг ценных бумаг и организация синдикации кредитов для крупнейших российский компаний) бизнеса. Концентрация капитала в банковской сфере в последнее время происходит также за счет иностранного капитала и российского государственного капитала. Крупные российские частные банки затормозили свой рост путем поглощения мелких и средних банков (сделки слияния и поглощения между крупными российскими полностью частными банками никогда не проводились), предпочитая развиваться за счет внутренних ресурсов, прежде всего развития розницы. В сегменте же средних частных российских банков скорее можно наблюдать вымывание российского капитала под натиском иностранных инвестиций.

     2.2 Экспансия иностранных банков: анализ  и перспективы

     Экспансия иностранных банков на российском рынке  за последнее время стала реальностью. В 2006-2007 гг. доля активов банков с 50%-ным  и более участием нерезидентов выросла  вдвое, достигнув почти 18% от общего объема. В предшествующие 2004-2005 года этот прирост составлял всего 1%. Доля нерезидентов в совокупном уставном капитале российских банков за 2006-2007 гг. также увеличилась вдвое и  составила 23%.

     Экспансия иностранных банков порождает множество  вопросов. Насколько устойчив данный процесс? Как долго он будет продолжаться? На каком уровне проникновения иностранных  банков на российский рынок произойдет насыщение их услугами? Ответы на эти  вопросы необходимы для формирования стратегии развития - как на уровне банковского сектора в целом, так и отдельных кредитных  организаций.

     Начавшийся  в середине 2007 г. кризис на финансовых рынках развитых стран усложнил анализ ситуации, затруднил поиск ответов на эти вопросы. С одной стороны, кризис повысил привлекательность финансовых секторов стран с развивающимися рынками, которые зарубежные инвесторы стали рассматривать в качестве «тихой гавани». С другой-крупным транснациональным банкам приходится концентрировать ресурсы на сохранении собственной финансовой устойчивости. Это объективно ограничивает их возможности по приобретению бизнеса в новых странах и инвестированию в развитие международных сетей.

     Попытаемся  оценить перспективы экспансии  на российском рынке банков, контролируемых нерезидентами, основываясь при  этом на следующих ключевых факторах:

     · инвестиционная привлекательность  российского банковского сектора  по сравнению с другими странами;

     · динамика прямых иностранных инвестиций в Россию и их взаимосвязь с  экономической конъюнктурой в развитых странах;

     · позиционирование иностранных банков на российском рынке - доминирующие стратегии, сильные и слабые стороны;

     · потенциал капитализации российского  банковского сектора за счет привлечения  средств на внутреннем рынке.

     Анализ  данных факторов позволил сделать пять основных выводов.

     Первый. Российский рынок банковских услуг  имеет среди развивающихся и  переходных экономик одни из лучших показателей  по динамике роста, доходности операций и уровню кредитных рисков. Текущие  позиции настолько благоприятны, что обеспечивают высокую инвестиционную привлекательность российского  банковского сектора на несколько  лет вперед.