Трастовые операции

      размещение  средств фондов;

      их  распределение в соответствии  с задачами фондов. Поручение  трастовым подразделениям банка  управления фондами эффективно, так как круг трастовых операций  в банках достаточно обширен  и накоплен богатый опыт их  выполнения.

   Трастовые подразделения банков оказывают  физическим и юридическим лицам  и агентские услуги по работе на фондовом рынке.

   Существуют  и  другие агентские услуги, связанные  с обслуживанием фондового рынка. При развитых трастовых операциях  их состав велик.

   Хранение  и передача денежных и прочих ценностей  направлены на гарантирование прав и  интересов сторон. Данные услуги могут  включать:

 —  прием ценных бумаг, документов  и других ценностей на хранение;

 —  предоставление для этого сейфовых  ячеек;

 —  организация передачи ценностей  другому лицу;

 —  хранение акций, облигаций с  извещением клиента о поступлении  дохода или выигрыше;

 —  хранение с последующей доставкой  ценностей клиенту или лицу, указанному  им.

    В настоящее время в коммерческих банках внедрена операция по гарантированию передачи крупных  денежных средств при сделках  с недвижимостью. Для этого клиент арендует сейфовую ячейку, оформляет  договор с банком, по которому партнер  клиента при купле-продаже недвижимости получает доступ к содержимому ячейки (денежные средства) только после выполнения определенного условия (передаче права  собственности на недвижимость). При  данной услуге практически исключается  риск мошенничества и утраты денежных средств.

    Важным  видом агентских услуг является оформление доверенности, завещания  и других юридических и нотариальных документов. Коммерческие банки уже  предоставляют клиентам подобные услуги по вкладам. Однако практика зарубежных банков в этом плане значительно  шире. В частности, сберегательные кассы  Германии предлагают клиентам услуги по подбору необходимой недвижимости (жилые дома, квартиры) с желаемыми  качествами, консультированию клиентов по операциям с недвижимостью, включая  оформление всех документов по купле-продаже, аренде.

   Для  осуществления  трастовых  операций коммерческие банки  создают обособленные от других  служб банка подразделения, работающие  по принципу полной самостоятельности  независимо от объема операций.

  Административное разделение трастовых  и прочих подразделений банка  носит не  только  чисто  организационный  характер, оно касается и информационной  базы, и порядка отношений с  клиентами. В частности,  в  банках  США трастовому отделу запрещается  обмениваться  с  другими  службами  банка информацией о клиентах  и  принимаемых  решениях, проводимых  операциях и документацией; исключается  также переход на работу в  трастовый отдел сотрудников  других подразделений банка.  Так, в целях соблюдения конфиденциальности интересов клиентов при трастовых операциях банк может принять следующие меры:

     —организационно-техническое отделение  трастовых подразделений, в том  числе закрытие доступа сотрудникам  банка в компьютерные сети отделов, занимающихся доверительным управлением  и агентскими операциями на фондовом рынке;

 — обособленное подчинение трастовых  подразделений в системе управления  коммерческим банком;

 — территориальная изоляция трастовых  подразделений, т.е. размещение  их в других зданиях, отдельно от основного офиса банка.

  В зависимости от объема трастовых  операций банк может создавать специализированные управления или отделы. 

1.2 Сущность трастовых операций

В зарубежной практике под трастовыми подразумевают опера­ции банков или финансовых институтов по управлению имущест­вом и выполнению иных услуг по поручению и в интересах клиен­та на правах его доверенного лица.

Правоотношения, связанные с трастом, возникают в результате учреждения траста на основании договора об учреждении траста, заключаемого учредителем траста и доверительным собственником в пользу бенефициара (выгодоприобретателя) траста.

Учредитель - физическое или юридическое лицо, в том числе орган государственной власти или управления, предприятие, учреждение, общественная, религиозная, благотворительная организация (объединение), а также иностранное физическое или юридическое лицо, лицо без гражданства, международная организация, организовывающее траст путем перевода (размещения) активов (имущества) в трасте.

Доверительный собственник - физическое или юридическое лицо, которое принимает трастовые активы в траст для владельцев.

Официальные бумаги на активы передаются доверительному собственнику, у которого они и находятся пока работает траст или же не распределены активы. Предварительная обязанность доверительного собственника - предоставлять условия, по которым будет вестись работа (траста).

Доверительными собственниками не могут быть лица, которые могут быть признаны бенефициарами по данному договору об учреждении траста,    органы государственной власти, органы государственного управления, государственных учреждений, государственных предприятий и их объединения (независимо от их организационно-правовой формы).

Бенефициар - лицо, в пользу которого был заключен договор об учреждении траста. Бенефициар траста вправе получать плоды и доходы, возникающие в силу владения имуществом, переданным в траст доверительному собственнику, в пределах и на условиях, установленных договором об учреждении траста. Бенефициаром может быть физическое или юридическое лицо, как существующее, так и то, которое может существовать в будущем, а также и учредитель траста.    Доверительный собственник не может быть бенефициаром траста.

   Предметом договора об учреждении траста является имущество (как существующее в момент заключения договора, так и такое, которое может существовать в будущем, в том числе созданное или приобретенное доверительным собственником на основаниях, вытекающих из договора), которым учредитель траста владеет в силу права собственности, а также связанные с ним имущественные и личные неимущественные права.

На основании заключенного между заинтересованными сторо­нами договора (или по завещанию) доверенное лицо приобретает соответствующие права и выступает распорядителем имущества, включая остатки средств на банковских счетах. Доверенное лицо обязуется распоряжаться имуществом в пользу бенефициара, кото­рым может быть сам доверитель имущества либо третье лицо. Со­держание договора может включать распоряжение по завещанию имуществом завещателя в пользу наследников, принятие ценно­стей на хранение, урегулирование требований кредиторов по отно­шению к неплатежеспособному лицу или распоряжение средства­ми и делами обанкротившейся фирмы, управление имуществом в качестве опекуна несовершеннолетнего лица. В собственности траста могут быть компании, движимое и недвижимое имущество, денежные средства и т.п.

Предметом договора об учреждении траста не может быть имущество, принадлежащее учредителю в силу иного вещного права, нежели право собственности, имущество, не допускающее обособления от иного имущества, принадлежащего учредителю.

При учреждении траста учредитель в соответствии с договором об учреждении траста передает доверительному собственнику на определенный срок имущество и все связанные с ними имущественные и личные неимущественные права, принадлежащие учредителю.

При осуществлении доверительных операций доверенным ли­цом может являться как физическое, так и юридическое лицо: спе­циализированная компания (страховая фирма, траст-компания), коммерческий банк. В тех случаях, когда доверенным лицом явля­ется коммерческий банк, он, будучи связанным отношениями по доверенности со своим клиентом, действует от имени своего дове­рителя и в его интересах либо в интересах третьей стороны.

Доверительный собственник вправе владеть и распоряжаться доверенным имуществом только с целью управления и исключительно в интересах бенефициара в соответствии с договором об учреждении траста. В тоже время доверительный собственник не может передавать в траст третьему лицу имущество, имущественные и неимущественные права,  приобретать в собственность имущество, которым он владеет в силу договора об учреждении траста, до момента прекращения указанного договора.

  Если доверительный собственник по действующему законодательству признан несостоятельным (банкротом), имущество, являющееся предметом договора об учреждении траста, не может быть включено в конкурсную (ликвидационную) массу. Взыскание по обязательствам доверительного собственника, не вытекающим из договора об учреждении траста, не может быть обращено на имущество, которым он владеет в силу указанного договора.

Доверительный собственник несет неограниченную имущественную ответственность по обязательствам, возникающим у него в связи с исполнением договора об учреждении траста, а также в случаях причинения им ущерба интересам бенефициара траста.

Траст считается созданным, и доверительный собственник вступает во владение имуществом, являющимся предметом договора об учреждении траста, с момента вступления в силу договора, если иное не предусмотрено его условиями. Другое имущество может добавляться время от времени и держаться в том же трасте.

Доверительный собственник имеет исключительное право определять, какой способ действий при осуществлении прав и обязанностей, вытекающих из договора об учреждении траста, является наилучшим с точки зрения интересов бенефициара.

После прекращения договора об учреждении траста все имущество, имущественные и неимущественные права, составлявшие предмет этого договора, переходят к учредителю траста или его правопреемникам (наследникам), если иное не установлено договором.

Но в отличие от своего учредителя, траст может быть и вечным или почти вечным , обеспечивая интересы многих поколений бенефициаров.

                   II. Трастовые операции коммерческих банков

                           2.1 Организация трастовых операций

Один из новых видов услуг, который в первую очередь может предоставить коммерческий банк по мере своего развития, - это трастовые услуги. Банковские трастовые операции включают управление собственностью и другими активами, принадлежащими клиентам банка, а также распоряжение их ценными бумагами и займами. Во всем мире трастовые услуги являются сегодня одними из наиболее важных банковских операций. Предоставляя трастовые услуги, банк становится полномочным посредником между рынком и клиентом, принимая инвестиционные и управленческие решения в интересах своего клиента и распределяя при необходимости средства для обеспечения долговых обязательств клиента.

С чисто формальной точки зрения выполнение траст-операций можно отнести к посреднической (агентской) деятельности, осуще­ствляемой за комиссионное вознаграждение. Однако это лишь од­на из сторон траст-деятельности, которая в развитых странах стала составным элементом экономического механизма.

Услугами трастовых отделов банков пользуются частные лица, фирмы, благотворительные фонды и иные общественные организации. Банки заинтересованы в предоставлении трастовых услуг как можно большему кругу различных клиентов. И в первую очередь - крупным корпорациям, так как в этом случае банк становится органом, представляющим интересы своего доверителя, в том числе на собраниях акционеров, и может влиять на деятельность компании, проводить реорганизацию и т.д.

В отношении более мелких собственников передача имущества клиента банку в управление по доверенности дает право банку распоряжаться собственностью, кроме присвоения дохода от нее, инвестировать средства в ценные бумаги с получением права голоса по акциям в пределах, устанавливаемых в законодательном порядке либо в соответствии с положениями уставов акционерных обществ, акции которых приобретаются трастовыми отделами.