Понятие рисков, причины их возникновения и классификация

     Так, в зависимости от действий заемщика целесообразно рассматривать разные варианты развития событий: отказ заемщика от уплаты процентов и (или) основного долга, нецелевое использование кредита, препятствование банковскому контролю и другие нарушения условий кредитного договора.

     По степени риска, в целом, следует выделить три ее уровня: высокий, средний, низкий. При необходимости более точного определения степени риска каждый уровень может быть детализирован на несколько подуровней.

     В зависимости от степени управляемости кредитным риском различаются локализованные риски (выявленные и контролируемые), существование которых попало в поле зрения специалистов банка; и нелокализованные, то есть те риски, которые недооцениваются и возможности управления которыми существенно ограничены.

     На величину кредитного риска влияют макроэкономические и микроэкономические факторы⁷.

     К макроэкономическим факторам относятся события, не зависящие от хозяйствующего субъекта, но которые могут отрицательно повлиять на выполнение условий по кредитным обязательствам (например, условия функционирования основных финансовых рынков и банковской системы страны, степень развития банковского законодательства и политика государства в области банковской деятельности).

     К микроэкономическим факторам относятся действия, непосредственно связанные с функционированием заемщика в определенной области, и решения, принимаемые руководством организации (например, риск конкретного заемщика, доля просроченных кредитов, качество обеспечения). 

     Система управления кредитным  риском

     Кредитный риск представляет собой возможность наступления событий, явлений или выполнение действий, которые связаны с недополучением кредитором в срок, установленный кредитным договором, суммы выданного кредита и процентов по нему.

     Каждая кредитная организация заинтересована в сокращении своих кредитных рисков и минимизации потерь. Для этого необходимо построить гибкую и эффективную систему управления кредитным риском. Критерии, используемые банками при анализе активов, процедуры принятия и исполнения решений по формированию и использованию резерва на возможные потери, а также подходы к их реализации должны устанавливаться в соответствующих документах банка, определяющих его кредитную и учетную политику. Такие документы, как правило, разрабатываются исполнительным органом банка (например, комитетом по предоставлению кредитов), который также отвечает за утверждение и периодический пересмотр стратегии (не реже одного раза в год) по управлению кредитными рисками и значимых положений кредитной политики. Стратегия коммерческого банка должна отражать приемлемый уровень кредитного риска и уровень доходности, ожидаемый в результате принятия на себя определенных кредитных рисков. Руководство банка несет ответственность за реализацию стратегии по управлению кредитным риском, принятый исполнительным органом, контроль и оценку такого риска. Это относится к процедурам, выполняемым на уровне, как отдельного кредита, так и портфеля кредитов. Однако, анализируя кредитные риски, банки должны учитывать ряд проблем, не находящихся в “прямой” сфере влияния банков: состояние экономики, политическое положение в стране, правовую систему, ее соответствие реальной ситуации в стране в сфере кредитования, уровень инфляции, степень развитости банковской системы и др. Все они влияют на возможность возникновения кредитных рисков и методы их оценки.

     Процесс управления кредитным риском можно разбить на три базовых составляющих (этапа)⁸:

1. система  управления кредитным портфелем и ее составляющие;

2. система  управления взаимоотношениями типа  “банк-клиент”; 

3. система управленческого контроля над кредитным риском.

     Этап 1. Система управления кредитным портфелем.

     Как часть общей стратегии управления кредитным риском, определяемой высшим банковским руководством, система управления кредитным портфелем включает в себя:

1. кредитную политику, представляющую собой каркас кредитной деятельности банка;

2. основные  ориентиры и организационные  основы формирования кредитного портфеля для ограничения и реализации отраслевых приоритетов;

3. указания  по ценообразованию на кредиты  для определения уровня процентных  ставок и комиссионных с тем,  чтобы обеспечить достижение  плановых нормативов рентабельности  банка. 

     Кредитная политика коммерческого банка определяет задачи и приоритеты его деятельности, средства и методы их реализации, а также принципы и порядок организации процесса. Каждый коммерческий банк должен разработать и оформить в виде официального документа основные положения кредитной политики⁹.

     Кредитная политика создает основу организации кредитной работы и разрабатывается с учетом стратегии банка, его политики в области управления рисками. Она определяет следующие основные направления кредитной деятельности:

- объективные стандарты и критерии, которыми должны руководствоваться банковские работники, отвечающие за выдачу кредитов и управление кредитным портфелем;

- основные действия лиц, принимающих стратегические решения в области кредитования;

- принципы контроля над качеством управления кредитной деятельностью в банке и работой служб внутреннего и внешнего аудита.

     Кредитная политика необходима для обеспечения диверсификации деятельности банка, делегирования полномочий и определения должностных обязанностей кредитных работников. Не имея разработанной кредитной политики и установленного порядка ее реализации, невозможно ввести в практику единые правила кредитования, которым бы следовали все сотрудники банка. Ответственность за разработку и совершенствование кредитной политики ложится на Совет директоров и высшее руководство банка. Они же отвечают за развитие культуры кредитования в банке и обеспечение выполнения целей кредитования. Тщательно разработанная кредитная политика является важным фактором успешного функционирования системы управления кредитным риском.

     Кредитная политика включает в себя следующие элементы (задачи), которые одновременно являются подэтапами процесса управления кредитным риском:

- организация деятельности кредитного подразделения;

- определение лимитов по отдельным направлениям кредитования;

- санкционирование кредитов (принципы распределения полномочий);

- оценка кредитных заявок (общие критерии отбора кредитов);

- определение цены кредитов;

- контроль над кредитными рисками и кредитованием;

- взыскание кредитов;

- резервирование на случай потерь по кредитам.

     Приемы, способы и методы реализации кредитной политики предстают в виде ряда соответствующих документов, объединенных в “Руководстве по кредитной политике”:

- меморандум о кредитной политике определяет общин направления и ориентиры кредитной деятельности в банке;

- стандарты кредитования представлены в виде документов, которыми руководствуются все работники, выполняющие различные функции в рамках кредитной деятельности;

- кредитные инструкции представляют собой описание последовательных действий, закрепляющих общий алгоритм реализации кредитной процедуры.

     Ориентиры (стандарты) и организационные основы формирования кредитного портфеля являются основным инструментом реализации консервативного подхода к управлению кредитным портфелем.

     Базовые компоненты таких стандартов следующие:

- определение лимитов кредитования - это ограничение суммы предоставленного кредита. Они подразделяются на региональные, отраслевые и лимиты кредитования одного заемщика;

- определение приоритетов формирования кредитного портфеля заключается в выявлении тех отраслей, которые имеют более низкий уровень риска по сравнению со средним, а также отраслей, в которых банк может получить более высокую доходность по кредитованию;

- правила принятия рисков - это критерии решения дилеммы “риск-доходность” и структурные требования к индивидуальным кредитам, относящимся к определенным отраслям риска;

- авторизация (санкционирование) кредитов - процесс одобрения заявки клиента на получение кредита. Существует в форме индивидуального санкционирования, коллективного санкционирования и кредитного комитета;

- мониторинг и контроль качества кредитного портфеля с применением системы ранжирования кредитов. Ранжирование кредитов - это метод систематической и объективной классификации кредитного портфеля в соответствии с характеристиками качества и риска.

     Последним элементом управления кредитным портфелем является ценообразование на кредиты.

     Ценообразование на кредиты - это процесс определения процентной ставки кредита, которая является количественным выражением его стоимости.

     Определение размера процентной ставки по кредиту производится в соответствии с реальными границами кредитного риска в процессе кредитной сделки, однако на цену кредита также оказывают влияние некоторые внешние факторы, такие как требования регулирующих органов, усиление конкуренции в банковской сфере, повышение стоимости банковских ресурсов, рост объема банковских операций и другие.

     Этап 2. Управление риском в системе “банк-клиент”.

     Данный этап процесса управления кредитным риском сфокусирован на оценке кредитных рисков конкретных заемщиков. Кредитный анализ, проводимый в рамках данного этапа, заключается в анализе кредитоспособности индивидуальных заемщиков и в структурировании индивидуальных кредитов с целью выявления и уменьшения индивидуальных рисков и минимизации ущерба от каждого из них.

     Процесс управления кредитным риском в системе “банк-клиент” включает несколько этапов:

1. инициирование  кредита и анализ кредитоспособности  заемщика;

2. расчет  основных финансовых коэффициентов  деятельности заемщика на основании  его финансовой отчетности;

3. анализ  движения денежных средств; 

4. структурирование  кредита; 

5. кредитный  мониторинг и восстановление  конкретных кредитов.

     Инициирование процесса кредитования и анализ кредитоспособности заемщика должны быть направлены на то, чтобы решение о кредитовании принималось в соответствии с кредитной политикой банка, то есть в соответствии с определенными стандартами кредитования.

     Анализ кредитного риска индивидуального заемщика должен быть сфокусирован на четырех аспектах кредитоспособности:

1. отраслевой  аспект отражает процессы развития отрасли и позицию, которую заемщик занимает в данной отрасли;

2. финансовый  аспект определяет способность  заемщика получить достаточно  денежных средств, являющихся  основным источником погашения  кредита, или возможность прибегнуть  в случае необходимости к реализации существующего обеспечения. Основными объектами анализа при оценке финансового состояния заемщика являются показатели ликвидности, финансовой устойчивости и платежеспособности, деловой активности (оборачиваемости) и рентабельности (прибыльности). Более подробно процесс оценки кредитоспособности заемщика на основе анализа его финансовой деятельности приведен в следующем подразделе;

3. управленческий  аспект учитывает качество менеджмента,  которое определяется компетентностью  команды менеджеров и эффективностью их руководства коллективом;

4. аспект  качества обеспечения кредита  определяет уровень контроля  со стороны банка за предметом  залога и возможность получения  реальной стоимости обеспечения  при его ликвидации.

     Анализ движения денежных средств является одним из важнейших, поскольку приток денежных средств - это непосредственный источник погашения кредита. Данный вид анализа проводится в плане текущего состояния, прошлых периодов и прогноза движения денежных средств.

     Структурирование кредита является завершающим этапом анализа кредитоспособности клиента. Оно заключается в определении основных структурных параметров кредита, а именно:

- график погашения;

- требования по мониторингу;

- обеспечение и документация;

- цена.

     Кредитный мониторинг является последним этапом управления в системе “банк-клиент”. Процесс кредитного мониторинга представляет собой отслеживание изменения кредитоспособности заемщика после выдачи кредита и определение того, какие действия необходимо предпринять в случае возникновения проблем с возвратом кредита.

     Этап 3. Система контроля над кредитным риском

     В банке должен присутствовать независимый механизм управленческого контроля, предметом которого являются кредитные отношения по договору, состав кредитного портфеля и процесс контроля над принятием решений.