Неполноценные деньги

     Бумажные  деньги - представители действительных денег. Разность между номинальной стоимостью выпущенных денег и стоимость их выпуска (расходы на бумагу, печать) образуют эмиссионный доход казны, являющийся существенным элементом государственных поступлений.

     Исторически бумажные деньги появились как заменители находившихся в обращении золотых монет и выпускались государством наряду с золотыми и с целью их внедрения в обращение обменивались на них. Однако появление, а затем и рост дефицита государственного бюджета вызвал расширение эмиссии бумажных денег, размер которой зависел от потребности государства в финансовых ресурсах. Бумажные деньги выполняют две функции: средства обращения и средства платежа. Экономическая природа бумажных денег исключает возможность устойчивости бумажно-денежного обращения, т.к. выпуск их не регулируется потребностями товарооборота, и механизм автоматического изъятия излишка бумажных денег из обращения отсутствует. В результате бумажные деньги, застрявшие в обращении независимо от товарооборота, переполняют каналы обращения и обесцениваются.

     Причины обесценивания:

     - избыточный выпуск бумажных денег государством;

     - упадок доверия к эмитенту;

     - неблагоприятное соотношение экспорта и импорта страны.

     При переходе от применения полноценных  денег к денежным знакам прежде всего появились в обороте разменные на золото кредитные билеты. В процессе замещения полноценных денег бумажными денежными знаками возникла проблема увязки совокупной массы таких денежных знаков с потребностями оборота. Значение решения подобной проблемы было обусловлено тем, что при выпуске в обращение денежных знаков сверх потребности в них, возникает угроза их обесценения, чего не бывает при использовании золотых денег.

     Использование в обороте бумажных денежных знаков, не предъявляемых к обмену на золото, позволило выпускать в обращение их часть без полного их обесценения золотом, поскольку здесь не возникла потребность предъявления денежных знаков к обмену на золото. Такая возможность была использована в России в 1897 г. Следующим образом. Указом от 29 августа 1897 г. Было определено, что золотое обеспечение банкнот должно составлять не менее половины выпущенных в обращение кредитных билетов, если сумма последних не превышает 600 млн. руб.; все кредитные билеты, выпущенные сверх этой суммы, должны были полностью обеспечиваться золотом. Однако это означает, что 300 млн. руб. могли выпускаться без золотого обеспечения.

     В дальнейшем в России и во всем мире продолжался процесс превращения  денежных знаков в самостоятельную  разновидность денег и вместе с тем уменьшалась их связь с золотом.

     Впоследствии  при проведении в России в 1922-1924 гг. денежной реформы связь денежных знаков с золотом была частично сохранена.

       В современных условиях в России  золотые монеты пятирублевого  и десятирублевого достоинства( по номиналу) продаются соответственно по цене, намного превышающей номинал. Это свидетельствует о самостоятельности применения денежных знаков.

         Основные причины  перехода к бумажным деньгам:

     - монеты тяжеловесны, а значит, менее удобны в обращении по сравнению с бумажными деньгами,

     - количество монет в обращении  ограничивалось объемом добытого  металла,

     - расходы на замену, находящихся  в обращении монет, гораздо  выше, чем на замену банкнот.

     Сущность  бумажных денег заключается в  том, что они выступают знаками стоимости, выпускаемыми государством для покрытия дефицита бюджета, обычно они не разменяемы на золото и наделены господствующей властью принудительным курсом.

     Бумажные  деньги – представители действительных денег, изготовленные из специальной  бумаги и выпускаемые государством (как правило, казначейством) для покрытия своих расходов.

     Впервые бумажные деньги (ассигнации) в России были выпущены в 1769г. По сравнению с  золотыми деньгами они имели определенные преимущества: их легче хранить, они  более удобны в расчетах при мелких сделках.

     Государство, присвоив право эмиссии бумажных денег в форме казначейских билетов, получает эмиссионный доход при  их выпуске в виде разницы между  номинальной стоимостью выпущенных таких денег и стоимостью их выпуска (расходы на бумагу, печатание). На начальном этапе государство выпускало бумажные деньги наряду с золотыми и с целью их внедрения в обращение обменивало на золото. Однако появление, а затем и рост дефицита бюджета вызвал расширение эмиссии бумажных денег, и обмен их на золото был прекращен.

     Экономическая природа бумажных денег исключает  возможность устойчивости бумажно-денежного  обращения, так как их выпуск не регулируется потребностями товарооборота, а  зависит от необходимости государства  в финансовых ресурсах, в то время как механизм автоматического изъятия излишка бумажных денег из обращения отсутствует ввиду прекращения золотого обмена. В результате бумажные деньги застревают в каналах обращения, переполняют его и обесцениваются. Главная причина обесценения – избыточный выпуск государством бумажных денег, упадок доверия к эмитенту и неблагоприятное соотношение экспорта и импорта страны. Бумажные деньги выполняют две функции:

     1) средства обращения и

     2) средства платежа.

     На  протяжении второй половины XX в. Значение бумажных денег в качестве средства платежа в развитых странах неуклонно снижалось. Это было связано с повсеместным замещением в платежном обороте наличных денег депозитными деньгами. Параллельно и уменьшался государственный доход от эмиссии наличных денег. В настоящее время вместе с активным развитием депозитной деятельности различных финансовых учреждений, а также с появлением электронных денег, ожидается дальнейшее сокращение потребности в бумажных деньгах.

     3.Кредитные  деньги: понятие,  отличия от бумажных 

      Кредитные деньги – это выпускаемые банками  кредитные знаки стоимости, которые  обладают всеобщей обращаемостью. Кредитные  деньги появляются не из обращения, как  товар-деньги, а из производства, из кругооборота капитала. Поскольку основным объектом меновых отношений становится не товар, как такой, а товарный капитал, то роль денег выполняет не денежный товар, а денежный капитал, т.е. не деньги выступают в форме денежного капитала, а денежный капитал в форме кредитных денег.

        Кредитные деньги, как и бумажные, являются неполноценными, не обладают собственной внутренней стоимостью, а их покупательная способность определяется их представительной стоимостью. Вместе с те они имеют ряд отличий от бумажных:

1) они  возникают на основе банковских  операций, являются обязательствами банков и имеют кредитную природу;

2) их  эмитируют банки, а не казначейство  или Минфин;

3) бумажные  деньги ничем не обеспечены, а  кредитные обеспечены активами  банков-эмитентов, т.е. деньги, выпущенные  в процессе кредитования хозяйства, обеспечены ссудами предприятиям и населению, в процессе кредитования государством государственного долга и государственных ценных бумаг на основе покупки иностранной валюты.

     Поэтому устойчивость кредитных денег гораздо  выше. К кредитным деньгам относятся банкноты и деньги бумажного оборота на банковских счетах до востребования.

     Банкноты – это наличные деньги, представляющие собой долговое обязательство банков (ЦБ). Выделяют 3 канала эмиссии современных банкнот:

     1)банковское  кредитование хозяйства, которое обеспечивает связь денежного обращения с динамикой воспроизводства общественного капитала;

     2) банковское кредитование государства,  когда банкноты выпускаются взамен  государственных долговых обязательств;

     3) прирост официальных золотовалютных  резервов в странах с активным платежным балансом.

       Средства на банковских счетах  до востребования – выпускаемые банками кредитные деньги в безналичной форме также являющиеся обязательствами банков.

     Можно выделить 2 основных способа создания депозитных денег:

      1) предоставление банками ссуды в безналичной форме, т.е. зачисление денег на счет заемщика. При этом количество денег в обороте увеличивается;

      2) прием коммерческими банками наличных денег во вклады. При этом в целом количество денег в обороте не меняется, происходит уменьшение количества банкнот и увеличения депозитных денег.

     В процессе эволюции произошел переход  от разменной на золото классической банкноты к неразменной. Классическая банкнота имела двойное обеспечение  – кредитное и золотое (коммерческий вексель, под который она была выпущена и золотой запас банка-эмитента) и, следовательно, не обесценивалась и была устойчива. Механизм свободного размена банкнот на золото и серебро исключал их избыточное количество в обращении и обесценивание. С прекращением размена банкнот на золото из двойного обеспечения банкнот отпало золото, а кредитное или вексельное сильно ухудшилось, т.к. портфель активов ЦБ под который эмитируются банкноты все больше наполняется государственными ценными бумагами и иностранной валютой. Современные банкноты сохраняют товарную или кредитную основу. Однако в связи с их неразменностью на металл они могут обесцениваться.

      Вексель – это письменное обязательство должника (простой вексель) или приказ кредитора должнику (переводной вексель) об уплате обозначенной на нем суммы через определенный срок кредитору или третьему лицу.

      Особенности:

      1)абстрактность – не указан конкретный вид сделки

      2)безусловность  – обязательная оплата долга 

      3)обращаемость  – передача векселя как платежного  средства другим лицам.

      4)срочность  – оплата должна производиться  в указанный срок 

      5)вексель  является ценной бумагой, т.е. это инструмент купли-продажи

      6)вексель  является орудием кредитования.

     Виды векселей:

      -Коммерческие – выпущенные на основе продажи товара в кредит.

      -Финансовые – возникшие из предоставления в долг.

      -Казначейские – выпущенные государством.

      -Дружеские – выпускают друг на друга с целью взаимоучета этих векселей в банку.

      -Бронзовые (дутые) – не имеющие реального обеспечения.

      Отличия векселя от банкноты:

      1) по срочности: банкнота – это бессрочное обязательство; вексель имеет срок обращения;

      2) по гарантии: банкнота имеет государственную  гарантию, а вексель – индивидуальную;

      3) по обращаемости: у банкнот –  всеобщая, у веселя – ограниченная.

      От  бумажных денег:

      1) по происхождению: бумажных деньги  возникли из функции денег,  как средства обращения, а банкнота  – как средства платежа;

      2) по методу эмиссии: бумажные  выпускает казначейство, банкноты  – ЦБ;

      3) по возвратности: классические банкноты  по истечении срока векселя, под который они были выпущены, возвращаются в ЦБ, а бумажные деньги застревают в каналах обращения.

      4) по разменности: классическая  банкнота по возвращении в  банк могла размениваться на  золото или серебро, а бумажные  деньги – нет.

     Чек – это ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное распоряжение чекодателя обслуживающему его банку произвести платеж указанной в чеке суммы чекодержателю.

     Виды:

     -именной, т.е выписанный на определенное имя без права передачи другому лицу;

     -ордерный, выписанный на определенное имя, но с правом передачи другому лицу с помощью передаточной подписи – индоссамента;

     -на предъявителя, передается от одного лица другому путем простого вручения;