Кредитные риски и кредитоспособность заемщика

·  Риски заемщика, спровоцированные непосредственно кредитной организацией из-за неправильной оценки риска по отдельно взятой ссуде, неправильного выбора вида ссуды и конкретных условий кредитования банковским менеджером.

 

 

 

1.4 Структура совокупного  кредитного риска

Кредитный риск, связанный с деятельностью банка-кредитора  обусловлен деятельностью кредитной  организации и видом предоставленного кредита, порядком его заключения, управлением кредитным портфелем и т.д. Кредитный риск, связанный с деятельностью банка-кредитора, делится на совокупный кредитный риск и индивидуальный кредитный риск. Совокупный кредитный риск — это риск по всему кредитному портфелю банка. Его формируют следующие разновидности кредитных рисков:

·  риски по предоставленным  и полученным кредитам (займы);

·  риски по размещенным  и привлеченным депозитам, в том  числе межбанковским кредитам (депозитам, займам);

·  риски по прочим размещенным средствам, включая требования на получение (возврат) долговых ценных бумаг, акций и векселей, предоставленных по договору займа;

·  риски по учтенным векселям;

·  риски по суммам, уплаченным кредитной организацией бенефициару  по банковским гарантиям, но не взысканным с принципала;

·  риски по денежным требованиям  кредитной организации по сделкам  финансирования под уступку денежного  требования (факторинг);

·  риски по требованиям  кредитной организации по приобретенным  по сделке правам (требованиям) (уступка требования);

·  риски по требованиям  кредитной организации по приобретенным  на вторичном рынке закладным;

·  риски по требованиям  кредитной организации по сделкам  продажи (покупки) финансовых активов  с отсрочкой платежа (поставки финансовых активов);

·  риски по требованиям  кредитной организации к плательщикам по оплаченным аккредитивам (в части  непокрытых экспортных и импортных  аккредитивов);

·  риски по требованиям  к контрагенту о возврате денежных средств по второй части сделки по приобретению ценных бумаг или иных финансовых активов с обязательством их обратного отчуждения в случае, если ценные бумаги являются некотируемыми;

·  риски по требованиям кредитной организации (лизингодателя) к лизингополучателю  по операциям финансовой аренды (лизинга).

Чаще всего  требуется оценка совокупности факторов кредитных рисков, которым подвержена кредитная организация. Они возрастают с увеличением кредитных рисковых вложений, сокращением деятельности банка по выгодному размещению кредитных ресурсов. Риски банка-кредитора разграничиваются самым различным образом. В первую очередь это зависит от определяющих их факторов, таких как:

Риск рыночной стратегии, который возникает при  неспособности кредитной организации  разрабатывать и предлагать новые банковские услуги в области кредитования (факторинг, форфейтинг, венчурные, инвестиционные кредиты, лизинговые, учетные операции); потери из-за колебаний норм ссудного процента и другие.

Риск кредитной  политики, возникающий оттого, что  кредитная организация неверно определила кредитную политику, в результате чего величина соизмерения ожидаемых доходов с ожидаемыми потерями оказалась ниже расчетной.

Риск структурный (диверсификации кредитного портфеля) — это риск потерь из-за существенного  ухудшения качества кредитного портфеля по видам ссуд, срокам, заемщикам и т.д., что приводит к необходимости списания потерь и убыткам.

Операционный, или селективный риск — риск неверного  определения кредитоспособности заемщика, размера кредита, порядка его  предоставления, то есть возникающий в связи с низким качеством работы сотрудников кредитного отдела (комитета). Этот фактор свидетельствует о связи кредитного риска кредитной организации с операционным.

Временной риск — риск срока, на который предоставляется  кредит, — краткосрочный, долгосрочный, среднесрочный. Чем на больший срок предоставляется кредит, тем выше риск. Поэтому в настоящее время преобладают краткосрочные кредиты.

Отзывной риск — риск потерь в случае, если кредитор отзовет сумму предоставленного кредита в связи с утерей залога либо невыполнением заемщиком условий кредитного договора.

Процентный  риск — это риск сокращения или  потери банковской прибыли из-за уменьшения процентной маржи в виде разницы  между процентами, полученными по кредитным операциям, и процентами, уплаченными по привлеченным кредитной организацией средствам по пассивным операциям, то есть риск спрэда (риск превышения средней стоимости привлеченных средств кредитной организации над средней стоимостью по размещаемым активам). Риск изменения процентных ставок, связанных с кредитованием, является также частью совокупного процентного риска.

Риски по балансовым операциям и по забалансовым операциям  относятся к факторам кредитного риска, зависящим от характера операций. Риски по балансовым операциям — это риски по выданным ссудам и приравненным к ним операциям, а по забалансовым операциям — это риски по требованиям банка по внебалансовым операциям и требованиям по выданным гарантиям, акцептам переводных векселей, аккредитивным операциям и т. д.

Риск банковских злоупотреблений — это потери из-за недобросовестности или мошенничества банковских служащих. Такой риск является наиболее распространенной причиной безнадежной задолженности кредитной организации. Речь идет о выдаче руководством и высшими служащими дружеских кредитов родственникам, друзьям, деловым партнерам без должного обеспечения и обследования финансового положения заемщика. Данный фактор риска также показывает связь кредитного риска с операционным.

Каждый вид  кредита сопровождается разными видами рисков и факторов, их вызывающих, что требует разработки различного методологического обеспечения и применения различных методов управления кредитными рисками.

Правильная классификация кредитных рисков дает возможность эффективно управлять каждой разновидностью вышеперечисленных рисков и нивелировать вызывающие их факторы.

 

 

 

 

2. Определение кредитоспособности заемщика

Одним из важных методов оценки кредитного риска  является метод оценки кредитоспособности клиента, который осуществляется на основе анализа, направленного на выявление его финансового состояния и его тенденций. Основными источниками информации для оценки кредитного риска заемщика являются: финансовая отчетность, сведения, предоставленные заемщиком, опыт работы с данным клиентом других лиц, схема кредитуемой сделки с технико-экономическим обоснованием получения ссуды, данные инспекции на месте.

Качественный  анализ реализуется по этапам: а) изучение репутации заемщика; б) определение  цели кредита; в) определение источников погашения основного долга и причитающихся процентов-г) оценка рисков заемщика, принимаемых банком косвенно на себя.

Репутация заемщика изучается весьма тщательно, при  этом очень важным является изучение кредитной истории клиента, т.е. прошлого опыта работы с ссудной задолженностью клиента. Внимательно изучаются и сведения, характеризующие деловые и личностные качества индивидуального заемщика. Устанавливаются также факты или отсутствие фактов неплатежей по ссудам, протеста надлежащим образом оформленных векселей и т.д.

Определение кредитоспособности заемщика является неотъемлемой частью работы банка по определению возможности  выдачи ссуды. Под анализом кредитоспособности заемщика понимается оценка банком заемщика с точки зрения возможности и  целесообразности предоставления ему ссуд, определения вероятности их своевременного возврата в соответствии с кредитным договором. С этой целью используют: финансовые коэффициенты, анализ денежного потока, оценку делового риска.

В США для  оценки кредитоспособности потенциального заемщика и, следовательно, минимизации кредитного риска используют подход, получивший название 6«С», в основе которого лежат следующие критерии оценки риска:

·  репутация клиента — Customer character;

·  платежеспособность — Capacity to pay;

·  капитал  — Capital;

·  обеспечение  ссуды — Collateral;

·  экономическая  конъюнктура и ее перспективы  — Current business conditions and goodwill.

·  контроль - Control

В Великобритании также распространена практика анализа  кредитоспособности заемщика, известная  под названием «Parts»:

·  назначение, цель кредита — Purpose;

·  размер ссуды  — Amount;

·  погашение  задолженности — Repayment (основного  долга и процентов);

·  срок — Term;

·  обеспечение  ссуды — Security.

Наиболее приемлемыми  являются методы оценки кандидата в  заемщики Parser и Campary, используемые в английских клиринговых банках, которые позволяют наиболее полно изучить многоплановый характер заемщиков.

Parser расшифровывается  следующим образом:

·  информация о персоне потенциального заемщика, его репутации —Person;

·  обоснование  суммы испрашиваемого кредита — Amount;

· возможность погашения — Repayment;

·  оценка обеспечения  — Security;

·  целесообразность кредита — Expediency;

·  вознаграждение банка (процентная ставка) за риск предоставления кредита — Remuneratoin.

Campary расшифровывается  так:

·  репутация  заемщика — Character;

·  оценка бизнеса  заемщика — Ability;

·  анализ необходимости  обращения за ссудой — Means;

·  цель кредита  — Purpose;

·  обоснование  суммы кредита — Amount;

·  возможность  погашения — Repayment;

·  способ страхования  кредитного риска — Insurance.

В зарубежной экономической  литературе широко используется метод  анализа SWOT (S-strong, W- weak, O-opportunities, T-threat), который позволяет выявить сильные  и слабые стороны заемщика, его  потенциальные возможности и риски. Таким образом, основными целями анализа информации, характеризующей уровень кредитоспособности заемщика, являются:

·  определение  сильных сторон ситуации заявителя;

·  выявление  слабых сторон потенциального заемщика;

·  определение специфических факторов, являющихся наиболее важными для продолжения успеха заемщика;

·  возможные  риски при кредитовании.

Анализ банкирами  финансовых отчетов клиентов может  быть внутренним и внешним. Внешний  анализ включает сравнение данного  заемщика с другими; внутренний анализ предполагает сравнение различных частей финансовой отчетности друг с другом в течение определенного периода времени в динамике. Внутренний анализ нередко называют анализом коэффициентов. Несмотря на важность для аналитического процесса, финансовые коэффициенты имеют два важных недостатка: 1) не дают информации о том, как протекают операции клиента; 2) представляют прошлую информацию, в то время как кредиты будут предоставляться в будущем. Поэтому аналитику банка приходится работать не только с фактическими данными, но и с оценкой «сложной» информации (взглядов, оценок, прогнозов и т.д.). Кредитная заявка клиента может быть отвергнута, если, скажем, предоставление ссуды будет нарушением кредитной политики банка.

Однако нередко  требуется более полный анализ, например, на основе оценки движения денежных средств заемщика, т.е. в процессе анализа денежного потока. Денежный поток — это измеритель способности заемщика покрывать свои расходы и погашать задолженность собственными ресурсами. Подобного рода анализ проводят с использованием отчета о движении денежных средств заемщика.

Составление отчета о движении денежных средств позволяет  ответить на следующие вопросы:

·  обеспечивает ли заемщик себя денежными средствами для дальнейшего роста финансовых активов;

·  является ли рост заемщика столь стремительным, что ему требуется финансирование из внешних источников;

·  располагает  ли заемщик избыточными средствами для использования их на погашение  долга или последующего инвестирования.

Отчет о движении денежных средств заемщика целесообразно использовать для анализа перспектив погашения ссуды.

Важной особенностью кредитования клиентов в индустриально  развитых странах Запада является то, что в Центре любого процесса предоставления кредита заемщику (физическому или юридическому лицу) стоит человек. Например, в Германии независимо от вида предоставляемого кредита, т.е. от выдачи потребительского или, скажем, инвестиционного фирменного кредита, заемщик должен представить ряд документов, свидетельствующих о его личных качествах и личной кредитоспособности.

Информация, интересующая немецкий банк при решении вопроса  о предоставлении кредита, включает следующие сведения.

1.  Характеристика  личных свойств предпринимателя:  характер, манеры, поведение, внешность, выразительность речи, хобби.

2.  Общее образование,  квалификация, склад ума, отношение  к риску (азартность).

3.  Техническая  квалификация: ход профессионального  развития, опыт.

4.  Физическое  состояние: состояние здоровья, занятия  спортом.

5.  Имущество: степень участия в делах предприятия, личное имущество, владение недвижимостью, другие источники дохода.

Наряду с  использованием анкет клиентов для  анализа их кредитоспособности банки  могут получить информацию из местных  кредитных бюро. Эту информацию также используют для анализа кредитоспособности клиента. В западных странах закон предусматривает возможность для клиента проверять информацию, которая касается его финансового положения и находится в кредитном бюро. При выявлении ошибки клиент заявляет о ней в бюро для ее исправления. А бюро в свою очередь сообщает об этом всем кредиторам, получившим ошибочную информацию о клиенте. Необходимо также оценить репутацию заемщика. Один из возможных методов ее оценки — метод кредитного скоринга. Модель проведения скоринга обычно разрабатывается каждым банком самостоятельно, исходя из особенностей, присущих банку и его клиентуры, с учетом характера банковского законодательства и традиций страны. Техника кредитного скоринга была впервые предложена американским экономистом Д. Дюраном в начале 40-х годов для отбора заемщиков по потребительскому кредиту. Д. Дюран выделил группу факторов, позволяющих, по его мнению, с достаточной достоверностью определить степень кредитного риска при предоставлении потребительской ссуды тому или иному заемщику.