Контрольная работа по "Бухгалтерский учет"

Кроме того, учредитель вправе требовать от управляющего передачи ему плодов, продукции, доходов и иных поступлений, полученных в результате управления его имуществом, если иное не предусмотрено условиями договора.

И, наконец, в  отличие от доверительного управляющего, учредитель управления имеет право  в любое время отказаться от договора при условии выплаты доверительному управляющему обусловленного договором вознаграждения. Об этом он обязан уведомить доверительного управляющего за три месяца до прекращения договора, если договором не предусмотрен иной срок.

В том случае, если учредитель управления и выгодоприобретатель  не являются одним лицом, то есть договор заключен в пользу третьего лица, то вышеуказанные права возникают не у учредителя управления, а у выгодоприобретателя (ст. 430 ГК РФ). Кроме того, выгодоприобретатель также вправе в любое время и без каких-либо условий отказаться от прав, предоставленных по договору доверительного управления имуществом. В этом случае действие договора прекращается. Конечно, если в самом договоре не предусмотрено иное, например, что права выгодоприобретателя в случае его отказа от договора переходят к учредителю управления или другому назначенному им лицу. 

2.4. Особенности  доверительного управления ценными  бумагами 

Передача в  доверительное управление ценных бумаг, в принципе, осуществляется по тем  же правилам главы 53 Гражданского кодекса, но обладает рядом особенностей. Это обусловлено тем, что помимо ГК РФ, они регламентируются Положением о доверительном управлении ценными бумагами и средствами инвестирования в ценные бумаги, утвержденным Постановлением Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг от 17 октября 1997 г. № 37.

В соответствии с этим Положением не все ценные бумаги могут быть объектом доверительного управления. В этом качестве могут  выступать следующие ценные бумаги:

- акции акционерных  обществ, в том числе акции,  находящиеся на момент заключения договора о довери- тельном управлении в государственной (муниципальной) собственности;

- облигации коммерческих  организаций, в том числе облигации, находящиеся на момент заключения договора о доверительном управлении в государственной (муниципальной) собственности;

- государственные  (муниципальные) облигации любых  типов, за исключением тех,  условия выпуска и обращения  которых не допускает передачу  их в доверительное управление.

При определенных условиях в этом качестве могут выступать  ценные бумаги иностранных эмитентов, ввезенные на территорию РФ в целях предложения их на внутреннем российском рынке. Они должны быть ввезены на территорию РФ правомерным способом, предложение их должно осуществляться с учетом предусмотренных законодательством РФ условий и порядка такого предложения, и эти ценные бумаги иностранных эмитентов по содержанию удостоверяемых ими прав должны соответствовать вышеуказанным российским ценным бумагам, которые могут выступать в качестве объекта доверительного управления.

Кроме того, правила  доверительного управления, предусмотренные для ценных бумаг, действуют в полном объеме также в случае, когда при передаче в доверительное управление в составе иного имущества денежных средств учредитель обуславливает возможность их использования доверительным управляющим исключительно на цели инвестирования в ценные бумаги.

Рассматривая  стороны договора доверительного управления ценными бумагами, необходимо отметить одну особенность, касающуюся фигуры доверительного управляющего. Он обязательно должен быть признан профессиональным участником рынка ценных бумаг, и это должно подтверждаться наличием у него лицензии на осуществление депозитарной деятельности и деятельности по организации торговли на рынке ценных бумаг. Если лицензия выдается на имя коммерческой организации, то она может быть выдана как на имя самой коммерческой организации, так и уполномоченному уставом (положением) или надлежащим образом оформленной доверенностью должностному лицу коммерческой организации, если это не запрещено законодательством РФ.

Кроме того, вышеуказанное  Положение устанавливает ограничения  в деятельности доверительного управляющего. Ему запрещено совершать следующие  сделки:

1) приобретать  за счет находящихся в его  управлении денежных средств  ценные бумаги, находящиеся в его собственности, в собственности его учредителя;

2) отчуждать  находящиеся в его управлении  ценные бумаги в свою собственность,  в собственность своих учредителей;

3) сделки, в которых  доверительный управляющий одновременно  выступает в качестве брокера (комиссионера, поверенного) на стороне другого лица;

4) приобретать  за счет находящихся в его  управлении денежных средств  ценные бумаги, выпущенные его  учредителями, за исключением ценных  бумаг, включенных в котировальные  листы организаторов торговли на рынке ценных бумаг, имеющих лицензию Федеральной комиссии;

5) приобретать  за счет находящихся в его  управлении денежных средств  ценные бумаги организаций, находящихся в процессе ликвидации, в том числе в соответствии с нормами законодательства Российской Федерации о банкротстве, если информация об этом была раскрыта в соответствии с порядком и процедурами раскрытия информации, устанавливаемыми Федеральной комиссией по рынку ценных бумаг;

6) обменивать  находящиеся в его управлении  ценные бумаги на ценные бумаги, определенные в пунктах 1-5;

7) отчуждать  находящиеся в его управлении  ценные бумаги по договорам,  предусматривающим отсрочку или  рассрочку платежа более чем  на 30 календарных дней;

8) закладывать  находящиеся в его управлении  ценные бумаги в обеспечение исполнения своих собственных обязательств (за исключением обязательств, возникающих в связи с исполнением управляющим соответствующего договора о доверительном управлении), обязательств своих учредителей, обязательств любых иных третьих лиц;

9) передавать  находящиеся в его управлении  ценные бумаги на хранение  с определением в качестве  распорядителя и (или) получателя депозита третье лицо;

10) передавать  находящиеся в его управлении  денежные средства во вклады  в пользу третьих лиц либо вносить указанные средства на счета, распорядителями которых определены третьи лица;

11) заключать  за счет находящихся в его  управлении денежных средств договоры страхования (приобретать страховые полисы), получателями возмещения по которым определены любые третьи лица.

Одна из особенностей доверительного управления ценными бумагами касается самих условий договора. Так, договор, предусматривающий передачу в доверительное управление средств инвестирования в ценные бумаги, помимо установленных Гражданским кодексом РФ обязательных условий договора доверительного управления, должен содержать инвестиционную декларацию управляющего, определяющую основные направления и способы инвестирования денежных средств учредителя управления.

Эта инвестиционная декларация является неотъемлемой частью такого договора доверительного управления. Ее положения обязательны для их надлежащего исполнения управляющим на одинаковых основаниях с прочими положениями договора.

Инвестиционная  декларация доверительного управляющего должна содержать:

определение цели доверительного управления (например, достижение наибольшей коммерческой эффективности использования денежных средств учредителя управления или иной цели);

перечень надлежащих объектов инвестирования денежных средств  учредителя управления, то есть таких ценных бумаг, приобретение которых управляющим в состав имущества учредителя управления является правомерным;

сведения о  структуре активов, поддерживать которую  в течение всего срока действия договора обязан доверительный управляющий (сюда относится соотношение между ценными бумагами различных видов и эмитентов и соотношение между ценными бумагами и денежными средствами данного учредителя управления, находящимися в доверительном управлении);

срок, в течение  которого положения данной инвестиционной декларации являются действующими и обязательными для управляющего. Причем этот срок может, как совпадать со сроком действия договора о доверительном управлении, так и быть меньшим.

В том случае, когда объектами доверительного управления являются только лишь ценные бумаги, составление инвестиционной декларации не требуется.

Таким образом, доверительное управление ценными  бумагами имеет ряд особенностей, которые определены ст. 1025 ГК РФ и  Положением о доверительном управлении ценными бумагами и средствами инвестирования в ценные бумаги, утвержденным Постановлением Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг от 17 октября 1997 г. № 37.

Здесь более  детализированы некоторые элементы договора. Так, конкретно указываются  его объекты; к одной из сторон - доверительному управляющему предъявляются дополнительные требования и предусматриваются ограничения в осуществлении им своих прав и обязанностей, и к существенным условиям договора о доверительном управлении средствами инвестирования в ценные бумаги добавлено еще одно - наличие инвестиционной декларации управляющего. 

2.5. Условия изменения  и прекращения действия договора  доверительного управления имуществом

Изменение отношений  по доверительному управлению подчинено  общим правилам. Имеется и специальная норма о передаче доверительного управления - статья 1021. При этом закон исходит из личного характера доверительного управления. Поэтому он, в частности, устанавливает, что передача доверительным управляющим своих полномочий третьему лицу в принципе не допускается. Исключения возможны только в случаях, прямо предусмотренных законом. Их то и устанавливает ст. 1021 ГК РФ.

Это либо согласие учредителя управления, либо особые не терпящие отлагательства обстоятельства, когда необходимо совершить срочные действия в интересах учредителя или выгодоприобретателя, но при этом нет возможности получить указания учредителя в разумный срок.

Согласие учредителя должно быть отражено в письменной форме. Это либо текст договора о  доверительном управлении имуществом, либо особый письменный документ, исходящий от учредителя.

Этот перечень исключений исчерпывающий и расширению в конкретных договорах доверительного управления имуществом не подлежит.

В отношениях по изменению договора доверительного управления имуществом много общего с отношениями по передоверию (ст. 187 ГК). Основное отличие состоит в том, что доверительный управляющий даже после передачи управления продолжает нести ответственность за действия поверенного. Кроме того, поверенный совершает юридические и фактические действия с перешедшим к нему имуществом от имени доверительного управляющего, а не от своего имени либо имени учредителя управления.

Что касается прекращения  отношений по доверительному управлению, то перечень оснований для такого прекращения установлен статьей 1024 ГК. При этом также нужно отметить, насколько значим здесь личностный фактор. Любой юридический факт, который делает очевидным невозможность дальнейшего участия в договоре одной из сторон, а также выгодоприобретателя, служат основанием для его прекращения. Это и смерть гражданина, являющегося доверительным управляющим, признание его недееспособным, ограниченно дееспособным или безвестно отсутствующим, признание индивидуального предпринимателя - доверительного управляющего несостоятельным (банкротом); и смерть гражданина, являющегося выгодоприобретателем или ликвидация юридического лица - выгодоприобретателя; а также признание несостоятельным (банкротом) гражданина - предпринимателя, являющегося учредителем управления.

Кроме того, в статье 1024 указываются три формы отказа от договора, которые ведут к его прекращению. К ним относятся:

а)отказ выгодоприобретателя  от получения выгод по договору, если договором не предусмотрено  иное;

б) отказ доверительного управляющего или учредителя управления от исполнения договора в связи с невозможностью для доверительного управляющего осуществлять свои обязанности лично. При этом последний не вправе требовать выплаты ему вознаграждения за весь срок.

в) отказ учредителя управления от исполнения договора по иным обстоятельствам, нежели невозможность исполнения договора доверительным управляющим лично. В этом случае управляющий вправе, при расторжении договора, потребовать выплаты всей суммы причитающегося ему вознаграждения.