Финансовое  состояние  -  важнейшая  характеристика  хозяйственной деятельности предприятия. Оно  определяет конкурентоспособность  предприятия и  его потенциал в деловом сотрудничестве, служит гарантом эффективной реализации экономических интересов всех участников финансовых отношений: как самого предприятия, так и его партнеров.

      Финансовое  состояние предприятия  характеризуется  системой показателей, отражающих состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования финансировать свою деятельность на фиксированный момент времени.

      На 1 июля 2002 года дебиторская  задолженность за отгруженные товары, выполненные работы, оказанные услуги составила 10950873 руб., в т.ч. просроченная - 1250270 руб.

      Кредиторская  задолженность поставщикам 9775164 руб. Авансы, полученные -21682796 руб.

      В течение I полугодия 2002 года ОАО «Нелидовский ДОК» из-за недостатка оборотных средств  в следствии постоянно растущих цен на сырье, материалы, топливо, электроэнергию, низкой платежеспособности покупателей за поставленную продукцию, оказанные услуги испытывало финансовые затруднения по оплате материальных ценностей.

      Реализация  продукции завершает  кругооборот средств предприятия и влечет за собой получение прибыли.

      Выручка от реализации продукции (работ, услуг) за I полугодие 2002 года составила (без  НДС и налога с  продаж) - 92698720 рублей, сумма прибыли 6219950 рубля.

      Конечный  финансовый результат  комбината - прибыль до налогообложения, определяется в соответствии с допущением временной определенности фактов хозяйственной деятельности, который сложился из финансового результата от реализации продукции (работ, услуг), товаров, иных материальных ценностей и доходов от внереализационных операций, уменьшенных на сумму расходов по этим операциям и составила 5383253 руб. 
 
 
 

Реализация  товарной продукции  в соответствии с  прошлым периодом:

 

     Показатели   финансовых   результатов   характеризуют   абсолютную эффективность  хозяйствования организации. Наряду с абсолютной оценкой рассчитывают также относительную эффективность хозяйствования - показатели рентабельности.

      Рентабельность  основной деятельности предприятия оценивает  прибыльность деятельности предприятия:

за I полугодие 2002 года   - 6,71%

за 1 полугодие 2001 года   -5,75%, т.е. выше на 0,96%

Рентабельность  реализованной продукции  к затратам на производство:

за I полугодие 2002 года   - 7,19%

за I полугодие 2001 года   - 6,1%, т.е. выше на 1,09%

      Исходя  из тенденции увеличения прибыльность деятельности предприятия оценивается положительно.

      Анализ  и оценка структуры  баланса предприятия  проводятся на основе показателей:              

- коэффициента текущей  ликвидности

    - коэффициента обеспеченности  собственными средствами.

     Коэффициент текущей ликвидности характеризует общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств и должен иметь значение не менее 2.

     Из  данных таблицы N" 1 видно, что данный коэффициент составил на конец отчетного периода - 0,95. Значит предприятие не обеспечено оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности.

      Коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризует  наличие собственных  оборотных средств, необходимых для финансовой устойчивости предприятия и иметь значение не менее 0,1.

    Принимая  отрицательное значение, это фактически утверждает обратное. Наиболее существенные стороны  финансового состояния  предприятия отражают - финансовые коэффициенты, которые определяются на основании данных баланса.

    Согласно  данных таблицы N" 3 рассчитанный коэффициент  финансовой активности показывает:

    на  начало года на 1 рубль  собственного капитала привлечено заемных  средств в размере 1 рубль 37 копеек.

    На  конец отчетного  периода (I полугодие) - 1 рубль 62 копеек.

    Наблюдается тенденция увеличения по использованию  заемных средств.

     Запас источников собственного капитала представляет собой запас финансовой устойчивости предприятия  при том условии, что его собственный  капитал превышает заемный. Финансовая устойчивость предприятия оценивается по соотношению собственного капитала и заемного как источников формирования активов.

     Коэффициенты  финансовой  устойчивости  называются  показателями структуры капитала или показателями покрытия.

     Коэффициент уровня собственного капитала должен иметь  значение не менее 0,6. На начало года уровень  собственного капитала - 0,42 меньше нормы. На конец  отчетного периода I полугодия произошло  значительное снижение данного коэффициента и его уровень  равен 0,38 . 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Таблица 1

АНАЛИЗ  ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ  ПРЕДПРИЯТИЯ

 

Оценка  структуры баланса. 

 

ВЫВОДЫ:

Финансовое  положение предприятия  признать устойчивым нельзя, т.к. Кт текущей  ликвидности 0,95 при  норме 2. Коэффициент восстановления платежеспособности,  принимающий значение  0,49  при норме  1, свидетельствует о том, что нет реальной возможности восстановить платежеспособность в ближайшее время, равное 6 месяцам.

Коэффициент  обеспеченности  собственными  средствами  принимает отрицательное значение, он характеризует наличие собственных оборотных средств, необходимых для финансовой устойчивости предприятия и иметь значение не менее 0,1. На самом деле предприятие не обеспечено собственными оборотными средствами.

Выражена  иммобилизация оборотных  средств.

В разделе III Пассива  баланса присутствуют убытки в сумме 5088353 рубля - непокрытый убыток прошлых лет. Прибыль  в распоряжении предприятия  за I полугодие составляет 3484742 руб.

 

Таблица 2

СТРУКТУРА ПАССИВА БАЛАНСА,  

УЧАСТИЕ ОСНОВНЫХ РАЗДЕЛОВ 

  В ПОПОЛНЕНИЕ АКТИВНОЙ  ЧАСТИ БАЛАНСА 

 

 

Таблица 3

 

 

Таблица 4

Расчет  чистых активов акционерного общества

(в  балансовой оценке)